Post on 12-Jan-2015
AFP Bansander
Chile
Ahorro PrevisionalVoluntario en laformación de la Pensión
Cartagena de Indias, 19 de mayo 2005
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Agenda
I) Porqué APV ?
II) Desarrollo del Mercado, competencia y productos
III) Percepción de los clientes
IV) Desarrollo Futuro
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I) Porqué APV ?Tercer pilar en el diseño de un sistema de pensiones
Fuente Administrador Beneficios
3er Pilar APV AFP´s, FFMM, - Más pensión para longevosAhorro Previsional Voluntario Seguros, etc. - Más pensión para anticipar edad legal
- Más pensión altos salarios (sobre US$1.800) - Más pensión para distorsiones Mdo Laboral - Atractivos beneficios tributarios.
2° Pilar APO AFP´s - Pensión básica: H 65 años, M 60 añosAhorro Previsional Obligatorio
1er Pilar Impuestos ESTADO - Pensión asistencial - Pensión mínima con garantía estatal
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I) Porqué APV ?Tope de contribución obligatoria
P e n s ió n a lo s 6 5 a ñ o s c o m o % d e s a la r io a c t u a l
0 %1 0 %2 0 %3 0 %4 0 %5 0 %6 0 %7 0 %8 0 %
S a l a r i o ( U S D )
• Existe un tope de contribución obligatorio (USD 1800), que genera una pensión insuficiente para quienes se encuentran por sobre ese límite.
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I) Porqué APV ?Diferentes expectativas de plazos, longevidad
Menos 54 años44%
55-59 años37%
60 años y +19%
0
10
20
30
40
50
60
70
80
90
UF
53 55 57 59 61 63 65
Edad de Pensión
36%
43%51%
60%
71%
84%
100%
Tope, 25 años, cónyuge 2 años menor, rentabilidad 6%Tope, 25 años, cónyuge 2 años menor, rentabilidad 6%
Cómo varía la pensión en función de la edad de retiro…
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I) Porqué APV ?Mercado laboral reduce densidad de cotizaciones
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II) Desarrollo del Mercado, competencia y productosNuevos oferentes previsionales y alto crecimiento.
C o m p o s i c i ó n d e l a i n d u s t r i a A P V p o r n ° d e c u e n t a s ( D i c - 0 4 )
8 5 ,5 %
0 ,4 %1 0 ,1 %
4 ,0 %
T o t a l N ° C u e n t a s3 9 3 . 0 1 9
dic-02 dic-03 dic-04
OTROS
SEGUROS
FFMM
AFP
550
34%
933
1.241
81,4%
9,1%9,0%
0,4%
18,0% 0,4%
11,1%70,5%
AFP
FFMM
SEGUROS
OTROS
TOTAL RECAUDACION MMUS$ 330
Cifras en MMUS$
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II) Desarrollo del Mercado, competencia y productos Industria altamente competitiva.
Instituciones Planes APV
AFP 6 30
Seguros 15 25
FFMM 14 127
Bancos 4 8
Otros 6 11
Total 45 201
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II) Desarrollo del Mercado, competencia y productos Evolución a productos mas eficientes y sofisticados.
Convergencia en precios. – Alza de comisiones en actores AFP. (desde 0,47% a 0,70%)
– Planes de FFMM con precios a la baja. (desde 5,5% a 1,5%).
Fondos Mutuos:– Fondos estructurados. (FFMM Capital Garantizado y participación
sobre índice accionario y Garantizados de Renta Fija).
– Fondos balanceados que tienen como benchmark los fondos de las AFP.
Seguros:– Productos que administran el ahorro en alternativas de
fondos.
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II) Desarrollo del Mercado, competencia y productos Emprendimientos de alto crecimiento.
InstituciónCuota APV
en su categoría
Cuota en su negocio
Cuota APV/Core Business
Precio Distribución Producto Foco
Bansander AFP 21,5% 11,4% 1,9 Bajo Canales PropiosPrevisional - Carteras Balanceadas.
Saldos y aportes mensuales en cartera
Principal FFMM 36,7% 1,1% 33,4 Medio IntermediariosPrevisional / Inversión - Fondos Específicos. Saldos
Consorcio Seguros 30,0% 9,6% 3,1 AltoCanales Propios masivos
Previsional y Protección conjuntos.
Aportes mensuales en cartera
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III) Percepción de los clientes
Si decidiera tomar APV en qué institución lo haría Base = quienes no han tomado= 55= 53.4%
45,5
32,7
18,2
12,7
1,8
BANCO
AFP
FONDOS MUTUOS
Cia. SEGUROS
NO SABE
AREA DE ESTUDIOS CUANTITATIVOSAREA DE ESTUDIOS CUANTITATIVOS
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III) Percepción de los clientes Evolución opinión clientes con APV.
AREA DE ESTUDIOS CUANTITATIVOSAREA DE ESTUDIOS CUANTITATIVOS
Evaluación de Institucionespara tomar APVEscala 1 a 7; % 6 y 7
Tiene No tiene Tiene No tiene
Prestigio 62,5 30,9 62,5 45,5
Confianza, seguridad 62,5 40,0 72,5 67,3
Asesoría prestada en el tema 45,0 38,2 42,5 38,2
Opinión general 50,0 29,1 50,0 52,7
BancosAFP
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III) Percepción de los clientes Evolución opinión clientes con APV.
34,038,5
26,3
50,0
23,6
53,1
37,5
0,0
39,6
28,6 27,6
Total Hombre Mujer Posee APV No poseeAPV
% 6 y 7 5% % 1 a 4 EscogióMulti
No escogióMulti
DesconoceMulti
Satisfacción conrentabilidad
AREA DE ESTUDIOS CUANTITATIVOSAREA DE ESTUDIOS CUANTITATIVOS
Cuál es su opinión del Sistema de AFP(% notas 6 y 7)
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9000 90005000
0
13500 22000
0
5000
10000
15000
20000
25000
30000
H 65 - UF 60 H 65 - UF 150 H 55 - UF 150
UF
APO APVSi el 25% de los que cotizan por más de UF60 (87.500 personas), quiere pensionarse a los 55 años con UF 150, se generará un stock de APV
de US$ 62 billones.
IV) Desarrollo Futuro Proyecciones de la industria APV.
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IV) Desarrollo Futuro Proyecciones de la industria APV.
Industria APV 2004 2010 2015Crec. Anual
Proyectado (%) AFP 1.011 5.041 10.140 21,2%FFMM 113 1.655 5.658 38,5%Seguros 112 1.846 6.311 40,0%Otros 5 48 257 38,1%Total MMUS$ 1.241 8.591 22.366 27,2%
% PIB 1,4% 7,0% 14,0%
% APV / APO 2,4% 11,7% 23,0%
Alto crecimiento y competencia previsional productiva Aumento conciencia previsional y satisfacción de clientes Desconcentración en administración ahorro previsional
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Agenda
I) Porqué APV ?
II) Desarrollo del Mercado, competencia y productos
III) Percepción de los clientes
IV) Desarrollo Futuro