E COLOGÍA Y ECOSISTEMAS Aprendiendo a cuidar nuestros ecosistemas.
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1 Psicología del trading
Curso avanzado day trading
Psicología del trading
2 Psicología del trading
Curso avanzado day trading
Psicología del trading
La psicología puede representar, según los expertos, hasta el 40 o 50% del
éxito en el trading. Personalmente, creo que es aún más importante que
eso. El éxito no consiste en una estrategia perfecta, sino en introspección
y psicología. Dibujar una buena estrategia es cosa de muchos
conocimientos. En el inicio deberán hacer bien su trabajo – en primer
lugar conocer cómo funciona la bolsa, saberlo todo acerca de las
estrategias. ¡Hagan muchas pruebas, observaciones y estudios! Y cuando
ya sepan algo sobre las estrategias, aprendan bien el money management
y en tercer lugar, cuando ya conozcan todos los aspectos del trading,
dediquen su esfuerzo a la psicología. De todas formas necesitarán una
fuerte motivación desde el inicio.
Desde mi punto de vista, podría decir que el 70% de las estrategias en el
mercado funcionan, solo deben saberse el tiempo y momento justo para
entrar y salir, es decir, debemos adaptar cada estrategia a nuestra forma
de operar (punto que hemos visto en el tema anterior). La gestión de
capital representa una gran parte del éxito del trading, casi a la par con la
psicología, sin embargo, adaptar un sistema de gestión de capital no es
más que una cuestión de práctica y lectura. En cambio, adaptar a una
psicología de trading, no solo requiere de práctica y constancia, sino que
también requiere de un esfuerzo físico y mental que nos llevara tiempo
preparar.
En el inicio nadie sabe casi nada sobre el trading. Y toda certitud o
creencia de que uno va a hacerse rico rápidamente es muy peligrosa.
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Existen traders que lo lograron desde el inicio y tuvieron la suerte de ir
aprendiendo durante el camino, sin embargo, son muy pocos – se pueden
contar sobre los dedos de la mano. La abrumadora mayoría lo perdió todo
desde el inicio por no tener disciplina, plan y desconocer su riesgo.
Prepárense bien desde el inicio para no tener que sufrir la pérdida de todo
su capital y comenzar nuevamente desde cero. Muchos traders muy
conocidos fracasaron varias veces antes de llegar a hacerse ricos.
Perdieron varias veces todo lo que tenían en sus cuentas, pero no se
rindieron jamás. El mayor error que puede cometer un trader, y que la
mayor parte de todos los fracasados cometen, es rendirse después de
perder parte de su dinero o su cuenta por completo. Larry Williams
recuerda a su padre en sus libros. Dice que lo más importante que le
ensenó fue : termina siempre lo que has comenzado. Es uno de los
mejores consejos en la vida y también en el trading. El trading está muy
unido con la vida misma. No se trata de ningún que hacer alejado de la
vida de todos los días. ¡Es una actividad muy emocional! La psicología del
trading nos ensena también el manejo de las emociones. Las emociones
son muy importantes y jamás escuchen al que les diga que es importante
separarlas del trading para que no influencien mal su crecimiento en los
mercados. Detrás de las emociones hay información. Hay que aprender a
reconocer esas emociones y aprovecharse de la información que les
puedan facilitar. El subconsciente es muy sabio, basta solamente una
mirada al gráfico y todo queda grabado en su cerebro, con todos los
detalles. Aunque no sepan recordar todo el gráfico y sus detalles – el
subconsciente lo sabe todo y se lo puede facilitar, y además éste está
hablando con ustedes, está hablando a través de un instrumento – las
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emociones. Y manejar las emociones significa ser el dueño de esas
emociones, no su esclavo que actúa tal como dicen ellas, sino un maestro
que las utiliza sabiamente y descubre la información facilitada por ellas
Saber de psicología no es leer muchos libros. Debe ser una actividad
práctica. Todos los consejos del mundo no sirven para nada si no se
utilizan de forma práctica. Y ustedes pueden empezar ahora mismo.
En el templo de Apolo, en Delfos hay una inscripción -γνῶθι σεαυτόν que
significa : Conócete a ti mismo. Toda la inscripción en realidad quiere decir
: "Conócete a ti mismo y conocerás al Universo y a los Dioses”. Cuando un
hombre quería pedir un augurio al oráculo en Delfos, tenía que meditar
sobre 7 sabidurías y la primera era justamente – “Conócete a ti mismo”.
La introspección es el asunto clave y quizás el más importante.
Introspección significa conocer su parte fuerte y su parte débil, conocer
sus límites. Podrían empezar pidiendo a sus amigos que le digan lo que
opinan sobre usted – pídanles que les digan cuáles son sus debilidades y
sus fortalezas, según ellos. Apuesto a que escucharán cosas que ustedes
no sabían. Sin embargo, es solamente la opinión de los demás, hay que
recibirla con una mente crítica y no creer todo lo que les dicen. Es más
bien una ayuda para la introspección. Y para una buena introspección es
necesaria una buena observación. Y una buena observación se hará con la
menta abierta. La mente abierta no es nada más que una mente atenta a
las informaciones de los demás y del entorno. Necesitan ver más de lo que
han visto hasta ahora y escuchar más de lo que hasta ahora han
escuchado
5 Psicología del trading
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¿Por qué la introspección? Para planear una estrategia comercial exitosa,
necesitan conocer sus debilidades y sus fortalezas, necesitan saber donde
están sus límites. Y según su personalidad construirán un sistema
comercial propio. ¿Por qué hacerlo de esta manera? Porque todos los
traders de éxito les dirán la misma cosa. Ellos son diferentes de los demás
por sus sistemas, totalmente adaptados a sus personalidades. Pero no se
preocupen ahora de que pueda tratarse de una tarea más allá de sus
capacidades, todo esto es un proceso, conocerán y entenderán todo por si
mismos, solamente hay que resistir lo suficiente y ser responsable de sus
acciones. Si asumo la responsabilidad = asumo los errores y dejo de culpar
a los demás por mis fracasos. Solamente así puedo aprender de mis
errores y avanzar.
La disciplina también es muy importante en los mercados. No estamos
hablando de la disciplina tal y como la conocemos en la escuela o el
servicio militar. Estamos hablando de la disciplina de negociar según
nuestro sistema y seguir nuestro sistema comercial, aunque pensáramos
que el mercado iría en la dirección contraria.
El mayor desafío es aprender a equilibrarse con las pérdidas. Saber
aceptar las pérdidas es clave. El trader no puede tener miedo a las
pérdidas. Las pérdidas son parte imprescindible del negocio. Cada pérdida
es una lección y si el trader sabe observar y aceptar esta lección,
aprenderá lo que le hacía falta. Es el momento de no juzgar las pérdidas.
Las pérdidas no son malas, son sólo la consecuencia de un negocio
insuficientemente meditado. Dejen de ser perfeccionistas. Perfeccionistas
si, pero en un sentido diferente. Perfeccionistas que no tienen miedo a no
ser perfectos y al mismo tiempo que quieren tener todo perfecto.
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En la bolsa hay una lucha de dos emociones : el miedo y la avidez a veces
se unen con el pánico de la turba. Estas emociones son las mismas desde
los inicios de la bolsa y de los principios de los tiempos. La gente no
cambió, sigue igual, por eso podemos observar los gráficos del pasado y
aprovecharlos en el momento presente. Hay que buscar la psicología
humana detrás de los gráficos. Esta capacidad se puede conseguir
conociendo los datos fundamentales y quehaceres bursátiles cotidianos
de la gente que está trabajando o está invirtiendo en la bolsa.
Podemos plantear un sumario de los 10 puntos más importantes de la
psicología bursátil:
1.Introspección – hay que conocerse y aceptar su personalidad tal como
es. Es el momento de no mentirse a sí mismo. Es el momento de conocer
sus debilidades y sus fortalezas y encontrar su individualidad. Hay muchas
maneras de cómo hacer la introspección, sin embargo, siempre hay que
hacerla sistemáticamente.
2.Disciplina – sin disciplina no podemos alcanzar mucho en nuestra vida y
en la bolsa es la parte que no nos puede fallar. Necesitamos disciplina
para seguir nuestro plan. La necesitamos para cortar las pérdidas y dejar
las ganancias crecer. Mucha gente cree que es mejor desprenderse de la
posición cuando la posición está ganando, para tener “dinero seguro” y no
está viendo que siempre hay que mantener la proporción, entre las
pérdidas y las ganancias, a favor de las ganancias. Otras personas tienen
problemas para desprenderse de la posición cuando es deficitaria y
pierden más de lo necesario.
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3.Equilibrarse con las pérdidas – Las pérdidas son una parte
imprescindible del negocio. En el negocio bursátil hay pérdidas para que
nos podamos perfeccionar. Manejar bien las pérdidas es señal de
maestría.
4.Resistir lo suficiente – no rendirse jamás. Si decido tener éxito en la
bolsa, hay que trabajar y estudiar hasta que lo alcance. Como dijo el padre
de Larry Williams : termina siempre lo que has empezado.
5.Asumir la responsabilidad – responsabilidad por sus hechos. Todo lo
que me pasa en la bolsa es consecuencia de mi acción y yo soy
responsable por todo lo que me ocurrirá allí. Si pierdo dinero – yo seré
responsable por perderlo – ¿De qué me serviría culpar al mercado de no
ser bueno conmigo? Cuando asumamos la responsabilidad ya no
podremos echar la culpa a los demás, ni al mercado, ni a nadie. El único
culpable somos siempre nosotros mismos. Ed Seykota, uno de los más
grandes negociadores bursátiles, diría que tomamos la decisión de si
vamos a ganar o perder en nuestros negocios antes de entrar. Ed Seykota
dice que los traders pierden porqué quieren perder y ganan porqué
quieren ganar – y todo esto está grabado en el subconsciente – por eso
hay que conocerse a sí mismo.
6.Creer en su plan y en su éxito – hay que creer en lo que hago. Hay que
elaborar el sistema comercial de tal manera que esté plenamente
satisfecho con éste y para que signifique para mí algo tangible, algo que
tiene que ser exitoso y no puede terminar de otra forma.
7.Tener un cierto grado de desapego – en la bolsa no podemos estar
siempre contando el dinero y pensar mucho en él. Cuanto más vamos a
contarlo, más pronto vamos a sucumbir a una de las emociones básicas de
la bolsa – miedo o avidez. Claro, esto es sobre dinero, pero la bolsa
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debería darnos alegría y debería ser divertida para nosotros. Los mejores
traders dicen que negociarían en la bolsa hasta si fuera sólo un juego
donde no se pudiera ganar ni un céntimo.
8.Manejar las emociones – En este sentido, manejar significa entender, o
más bien recibir sin juzgar. Aceptar y revivir las emociones. Detrás de cada
emoción hay información que nos comunica nuestro subconsciente. Y
después de recibir la información y revivir la emoción, la emoción
desaparecerá, ya que cumplió con su tarea.
9.La mente positiva - miren a su alrededor. ¿Cuáles de sus amigos
alcanzaron más en la vida – los que fueron más bien positivos o los que
fueron más bien negativos?
10.La mente abierta – estar abierto a la información que me facilita el
mundo, los mercados, los negociadores... estar abierto significa tener la
mente clara para poder observar y ver.
Los sintomas en el trading
Todos sabemos que una gran mayoría de los millonarios han amasado sus
fortunas al invertir en las Bolsas de Valores y que en general, invertir en
los mercados financieros puede arrojar grandes fortunas. Nada más
cercano a la realidad que ello. Existe también la creencia de que invertir
en Bolsa y en los mercados financieros (trading) de manera exitosa, se
puede lograr mediante la asistencia a un curso o seminario de unos
cuantos días (u horas) y que a la salida del mismo, estarán los millones de
dólares esperándonos para venir a nosotros. Nada más lejano a la
realidad que ello.
No pretendo decir que un seminario no sea útil, sino que esto es sólo
el primer paso de muchos (yo diría muchísimos) que se deben tomar y es
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sólo el primer reto que se debe afrontar de muchas batallas campales en
las que se debe salir vencedor antes de poder disfrutar de las jugosas y
exquisitas ganancias al invertir en bolsa y en los mercados financieros.
Según las estadísticas, se dice que sólo un 10% o 15% de los operadores
de los mercados (traders) ganan dinero, y las personas que han llegado a
operar en los mercados con dinero real, después de un seminario son
siempre aterrizados en esta dura realidad y han ingresado en el no tan
anhelado grupo del 85% o 90% de operadores que pierden dinero.
Entonces, será que en los seminarios no nos enseñan las bases necesarias
para ganar dinero al invertir en bolsa y en los mercados financieros? No lo
creo, de hecho el contenido de la mayoría de los seminarios que se
ofrecen en la web son bastante buenos. Lo que sucede es que son sólo las
bases, porque después tenemos que, literalmente construir un edificio
que se llama “psicología de trading” y que sólo se forma tras largos y
duros años de experiencia y de “aguante”, mientras se crece como trader
y se llega al tan anhelado éxito consistente.
De hecho, en los seminarios se enseñan muchas claves pero a la hora de la
verdad, cuando se está operando en los mercados, colocando en juego
dinero real, no hay cosa más difícil que llevar a cabo lo que se ha
aprendido. Y es algo muy normal, porque ganar o perder dinero libera
emociones en los seres humanos, las cuales son por lo general, fatales a la
hora de operar en los mercados.
Por ejemplo, algunos síntomas que experimentan los operadores al asumir
una pérdida:
- Respiración rápida, errática y ligera
- Contracción de los músculos
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- Estrés general
- Malestar estomacal
- Sudoración
- Tensión general del cuerpo
Síntomas emocionales:
- Amargura
- Irritación
- Frustración
- Posible depresión
- Decepción
- Vergüenza
- Disminución de la autoestima
Algunas de las reacciones que puede sentir el operador que no se
encuentra entrenado psicológicamente, cuando entra en un período de
pérdidas:
- Comienza a sentir el cuerpo pesado
- Se presenta una caída de los hombros
- Los músculos faciales se aflojan
- La respiración es poco profunda
- Los ojos tienden a mirar hacia abajo
- El operador se siente lento, débil y sin energía
Estos son algunos de los pensamientos que pueden pasar por la mente del
inversor cuando está en un período de pérdidas:
- No tengo una estrategia clara
- No sé lo que estoy haciendo
- Este mercado es imposible
- Soy un perdedor, un tonto, etc.
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- Soy demasiado pequeño, jóven, viejo, etc.
- Qué pensarán de mi…
Estas son algunas creencias erradas que puede tener un operador cuando
asume una pérdida:
- El mercado fue manipulado
- El mercado no proporciona una entrada aceptable
- Es imposible ganar en este juego
- Si asumo una pérdida, entonces soy un perdedor
- Jamás puedo lograr una operación exitosa
Y podríamos seguir con más, pero, si has intentado operar en los
mercados financieros, con seguridad que muchos de estos síntomas los
has sufrido. Pero déjame decirte: es normal y todos en algún momento
hemos pasado por ello.
Vas por el camino correcto, sin embargo, ya te has dado cuenta que el
dinero fácil no existe y menos en los mercados financieros. Si alguna
carrera demanda esfuerzo, dedicación y sobre todo, perseverancia, es el
trading. La psicología correcta es algo que se desarrolla con la práctica,
con mucho esfuerzo, pero no es imposible, de hecho una vez leí un libro
cuyo autor decía que los traders exitosos nos volvemos en cierta forma
“inhumanos” pues no nos afectan lo que a la mayoría sí le afectaría y
reaccionamos a las circunstancias de una manera muy diferente a lo que
la mayoría de las personas lo harían.
Trading in the Zone, Control psicológico y emocional
Trading in the Zone quizás sea el mejor libro que se haya escrito sobre
adecuando control psicológico al momento de operar. Una obra notable y
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obligada para todo aquel que desea incursionar de forma profesional o no
en el mundo de los mercados financieros.
A continuación un brevísimo resumen de los conceptos del libro "Trading
in the Zone" de Mark Douglas. Estos consejos determinan una mejora
sustancial respecto a la forma habitual en que opera la mayoría de
nosotros. Imagino que todo aquel que ejecute el Ejercicio propuesto al
final de este resumen mejorará en forma significativa sus resultados.
1era Conclusión: “Los mejores traders piensan diferente del resto”.
Debe convencerse a Ud. mismo que el trading es un simple juego de
probabilidades (números), no muy diferente de tirar la manija de una
máquina tragamonedas. A nivel micro, los desenlaces de cada jugada
individual son ocurrencias independientes y aleatorias en relación de unas
con otras. A nivel macro, los desenlaces de una serie de tiradas
probablemente produzcan resultados consistentes.
2da Conclusión: “Debe Ud tener un Sistema que genuinamente ponga las
probabilidades a su favor”.
Desde la perspectiva de la probabilidad, esto significa que en vez de ser la
persona que juega en la máquina tragamonedas, “como trader, Ud. podrá
ser el casino solamente si tiene un sistema que le de rentabilidades
sostenibles”:
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3ra Conclusión: “Debe pensar en el trading de manera apropiada (las 5
verdades fundamentales)”
1) Cualquier cosa puede suceder. Por lo tanto debe estar preparado
mentalmente.
2) No es necesario saber qué va a suceder para lograr hacer dinero. Ud no
debe adivinar el futuro.
3) Hay una distribución aleatoria entre operaciones ganadores y
perdedores para cualquier conjunto de variables que definen un patrón.
4) Un patrón no es nada más que la predicción de una mayor probabilidad
de que suceda alguna cosa en cierto momento.
5) Todo momento del mercado es único.
4ta Conclusión: “Sea un Operador Consistente”.
Para ello debe realizar los siguientes principios:
1. Objetivamente identifico mis posibilidades.
2. Predefino el riesgo de cada operación. Coloco SIEMPRE STOPS.
3. Acepto el riesgo de cada operación completamente y estoy dispuesto a
cancelarla si se vuelve en mi contra.
4. Actuó de acuerdo a mi sistema sin dudar y sin reservas. DISCIPLINA
5. Me pago a mi mismo mientras que el mercado va poniendo dinero a mi
disposición.
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6. Continuamente monitoreo mi susceptibilidad a cometer errores. Llevo
un libro de apuntes de trading.
7. Entiendo la necesidad absoluta de estos principios de éxito consistente
y por lo tanto, nunca los violo.
1ERA ETAPA DEL TRADING: “LA ETAPA MECANICA”.
Practique Ud mismo, de la siguiente manera:
1. Elija un mercado
2. Elija un conjunto de variables que definan un sistema: cualquier
estrategia recomendable.
3. Entrada al Trade: Las variables que utilice para definir su sistema deben
ser absolutamente precisas. El sistema debe ser diseñado de manera tal
que no requiera tomar ninguna decisión subjetiva sobre si su indicador
está presente.
4. Salida por Stop Loss: También debe ser objetiva y precisa. Deje que la
estructura del mercado determine cuál es el momento óptimo, en lugar
de usar una cantidad arbitraria de dinero que Ud. está dispuesto a perder
en una operación. Aquí es muy importante que Ud haya testeado su
sistema con anterioridad y sepa que ganancia promedio le ofrece su
metodo.
5. Time Frame (Temporalidad) : Usted puede operar en cualquier time
frame, pero todas sus señales de entrada y salida tienen que estar en el
mismo time frame.
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6. Taking Profit o Toma de ganancias: Esta es la única parte del ejercicio en
la que usted tendrá cierto grado de discrecionalidad acerca de lo que
hace. Debe dividir su posición en terceras (o cuartas) partes, e ir saliendo
parcialmente de su posición en la medida en que el mercado se mueva a
su favor. Al cerrar el segundo cuarto debe llevarse el SL a un punto de
equilibrio. El último cuarto se coloca en algún nivel técnico esperado y no
vuelve a tocarse la operación, ya que el autor enfatiza que luego de años
de experiencia sabe que no vale la pena intentar ganar hasta el ultimo
centimos.
7. Operar en tamaño de muestreo: Por lo menos realizar 20 operaciones
siguiendo los pasos anteriores.
8. Aceptar el Riesgo: El riesgo máximo posible es perder en las 20
operaciones. Ese riesgo debe ser aceptado. Si no está cómodo con el valor
acumulado en dólares que puede perder en las 20 operaciones, entonces
le sugiero que lo haga en una cuenta demo.
9. Hacer el ejercicio: ejecutar las 20 operaciones, sin importar qué suceda.
Dominar este ejercicio constituye la Primera Etapa del Trading. Es la
Etapa Mecánica.
En esta etapa, usted:
1) Construye la auto confianza necesaria para operar en un ambiente
ilimitado.
2) Aprende a ejecutar un sistema de trading impecablemente.
3) Entrena su mente a pensar en probabilidades (las cinco verdades
fundamentales.
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4) Crear una fuerte e inquebrantable fe en su consistencia como trader.
Una vez que se logre realizar este ejercicio sin miedos ni contradicciones
psicológicas, lo cual puede llevar muchos intentos hasta conseguirse,
usted podrá avanzar a las siguientes dos etapas del trading:
2da Etapa DEL TRADING: LA ETAPA SUBJETIVA
La etapa subjetiva del trading. En esta etapa, se utiliza todo lo que ha
aprendido acerca de la naturaleza del movimiento del mercado para hacer
lo que sea que quiera hacer. Hay mucha libertad en esta etapa, por lo que
tendrá que aprender a supervisar su susceptibilidad para cometer
cualquier tipo de errores.
3ra Etapa es la ETAPA INTUITIVA.
Operar intuitivamente es la etapa más avanzada de su desarrollo. Es el
equivalente a ganar un cinturón negro en las artes marciales. El problema
es que no se puede tratar de ser intuitivo, porque la intuición es
espontánea. No viene de lo que sabemos o conocemos a nivel racional.
Control Psicologico
La clave pienso, esta en el Control Psicológico que es una combinación
de 4 factores básicos:
1. Mucha Responsabilidad: Ser responsable te permitirá equivocarte
muchas veces y tener el suficiente capital para ponerte de pie con
facilidad. Un operador irresponsable (que usa muchos lotes, que no coloca
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stops o que opera dentro de noticias) está condenado a tener menos
posibilidad de recuperación y mas frustraciones. Un operador responsable
no trata de ser millonario en una semana o un año tiene ganancias
constantes y consistentes.
2. Confiar en Tu Modelo Probabilístico: Operar correctamente es dejarse
llevar por las probabilidades (que han sido convenientemente revisadas en
un Backtesting). El método es bueno ejecutarlo respetuosamente y no
mezclarlo con otras estrategias. Si Ud no respeta el método entonces
JAMAS podrá emitir una opinión crítica y autorizada sobre dicho Método.
Investigue su método como si fuera un científico.
3. Estar preparado para Todo: El mercado nos puede sacar de una
posición en cualquier momento, eso es normal a todos nos pasa. Nuestra
mente debe estar preparada para aceptarlo y convivir con eso. Quiere
decir también que Ud. debe operar SIN MIEDOS. Estos miedos nos hacen
salir muy rápido de una posición (ganar muy poco o nada) y no respetar el
método usado.
4. Ser Autocritico: No se conforme con su forma de operar. Investigué en
sus principales errores y diseñe técnicas para superarlos.
- La Ley de Murphy en acción
Vamos a establecer supuestos y a hacernos algunas preguntas para aclarar
este gran punto. Todas las acotaciones, preguntas y cuestionamientos no
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Curso avanzado day trading
deben ser tomados como personales ya que solo son usados a modo de
supuesto.
Hemos dado ejemplos y supuestos de malas experiencias en el trading
porque son las que nos enseñarán más sobre nuestros hábitos, patrones y
sistemas.
¿Cuántas veces hemos estado delante de la pantalla pensando “este
mercado no va hacia ningún sitio”, “debería vender si este soporte se
rompe, pero no creo que lo vayan a romper ahora mismo”, “este mercado
está lateral”. Entonces se produce una oleada de ventas y se ataca el
soporte pero no actuamos porque “esperamos que el mercado rebote
desde aquí”. De repente el mercado se hunde rompiendo el soporte e
iniciando un fuerte movimiento a la baja. Nos quedamos quietos sin hacer
nada, sintiéndonos mal por haber dejado escapar una operación que
SABÍAMOS que iba a suceder. Nos quedamos todo el día mirando el
mercado hasta que de repente decidimos entrar vendidos con una orden a
mercado. En el momento que se ejecuta la orden, el mercado comienza a
rebotar; no podemos soportar la presión y cerramos con una pérdida 30
minutos después. El mercado nos ha jugado una mala pasada por partida
doble: por un lado nos hemos perdido una gran operación y ahora
tenemos pérdidas cuando teníamos que haber tenido beneficios.
“Operando dentro del Rango”; El Día del Gran Pago
Después de digerir lo que nos ha sucedido en la última operación, hemos
hecho algunos ajustes a nuestro “sistema” y nos sentimos algo mejor, y
volvemos al mercado pensado “HOY ES EL DÍA. Voy a recuperar todo el
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Curso avanzado day trading
dinero que he perdido en este mercado”. Observamos que el mercado se
mueve en un rango y situamos una orden para comprar en la rotura. El
mercado sube, se cruza nuestra orden y tenemos ligeros beneficios pero
rápidamente se gira volviéndose a la parte inferior del rango. Nos
ponemos nerviosos ya que volvemos a perder dinero. La presión aumenta
y de repente decidimos que probablemente el mercado vaya en el sentido
contrario (después de todo el mercado fue incapaz de romper al alza);
vendemos nuestras acciones perdiendo y vendemos otras acciones mas
para quedarnos cortos. De nuevo el mercado se gira y se mueve hacia la
parte alta del rango. Ahora estamos enfadados y rápidamente decidimos
que la entrada inicial era la buena. Asumimos una nueva pérdida y
entramos comprados de nuevo a un precio similar al de la primera
operación. Sólo que esta vez nos decimos a nosotros mismos: “Ahora el
mercado subirá, estoy seguro de ello”. Muy seguros estamos pero el
mercado nuevamente se gira hacia la parte baja del rango. Nuevamente
asumimos la pérdida. Estamos absolutamente furiosos con nosotros
mismos y con el mercado. Nos quedamos mirando la pantalla tratando de
recuperar al menos lo perdido, pensando “Al menos hoy tengo que
acertar UNA vez”. Nos sentimos frustrados porque el mercado apenas se
ha movido y sin embargo tenemos una gran pérdida. Nuestro enfado nos
hace continuar operando hasta que acertemos al menos UNA vez.
El mercado continúa moviéndose en rango cuando de repente decidimos
operar en el rango. Hemos podido ver que todas las operaciones que han
terminado en pérdida hubieran sigo ganadoras si la hubiéramos hecho al
revés. Así que compramos en la parte baja del rango (ese soporte que ha
estado aguantando todos los ataques) sólo esta vez, comprando el doble
de acciones que antes o quizás el triple porque seguro que se producirá un
20 Psicología del trading
Curso avanzado day trading
mini rally a la parte superior del rango que nos permitirá recuperar las
pérdidas. Una vez hemos comprado, el mercado (como si supiera lo que
estamos haciendo) no sube y rompe el soporte, iniciando un movimiento
a la baja, lo que nos obliga a cerrar la posición con la mayor pérdida del
día.
Decidimos dejar de operar por hoy y nos vamos a casa con una pérdida
que nos hace daño tanto a nuestra cuenta como psicológicamente.
Esto es algo normal en trading, algo que puede pasarnos, nos resultara
familiar la frase "¿Acaso hay alguien que este vigilando mi pantalla que
cuando entro hace lo contrario?"
Tomar Beneficios
Un día después, volvemos con los ánimos por los suelos, no habiendo
podido dormir en las últimas noches pensando en las pérdidas. El mercado
nos da señal de compra y entramos comprando media posicion de lo que
originalmente compramos ya que no queremos tener una gran pérdida
nunca más. La operación comienza a generar beneficios y nos sentimos
aliviados que POR FIN tenemos ganancias. Sólo que esta vez pensamos
“Mejor tomar beneficios antes de que se esfumen” y cerramos la posición.
Justo después el mercado inicia un fuerte movimiento al alza y nos
quedamos con cara de tontos. Habríamos recuperado buena parte de las
pérdidas pero sólo hemos obtenido un pequeño beneficio comparado con
lo que podríamos haber ganado en el día. Nuevamente nos sentimos
amargados y frustrados, aunque esta vez hemos tenido beneficios.
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Curso avanzado day trading
Podría dando ejemplos y le sorprendería saber que todos los traders
pasan por alguna de estas situaciones. HACER TRADING NO ES FÁCIL!!! De
vez en cuando tenemos suerte, pero la mayor parte del tiempo los traders
de éxito tienen algo en común: UNA FORMA CONSISTENTE DE HACER LAS
COSAS, UNA Y OTRA VEZ, CON TOTAL AUTOCONTROL.
Es muy difícil en la actualidad sentarse delante del ordenador y no hacer
NADA; esperar a la señal antes de precipitarse y después arrepentirse. Es
difícil no sentirse seducido por el ratón y comprar a mercado después de
ver que algo que parece indicar que es un buen momento para comprar,
sobre todo con la tecnología actual que nos permite introducir una orden
en cuestión de segundos. El estrés mental que sufrimos cuando operemos
será enorme. Debemos aprender a controlar este estrés para poder ganar
dinero.
Cada persona es diferente y todos tenemos diferentes formas de pensar,
expectativas, necesidades, deseos y experiencias, pero existen factores
constantes que todos experimentamos en los mercados, durante una
operación: NUESTRAS EMOCIONES. Todos sentimos las mismas
emociones: ORGULLO, EGO, AVARICIA, ESPERANZA, MIEDO e IRA. Una vez
que abrimos una cuenta, soñamos con grandes beneficios y sin embargo
tenemos nuestra primera pérdida. Esto pasará por tres motivos:
• Siempre queremos probarnos a nosotros mismos (orgullo)
• Queremos recuperar nuestro dinero.
• Queremos seguir ganando dinero (si hemos tenido beneficios al
principio, nuestra confianza se dispara)
Siempre querremos volver a los mercados (incluso aunque hayamos
perdido antes todo nuestro dinero) pensando que “ESTA VEZ SERA
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DIFERENTE”, “ESTA VEZ TENDRÉ ÉXITO”, “ESTA VEZ OPERARÉ CON ESTE O
AQUEL SISTEMA QUE ESTA VEZ FUNCIONARÁ”.
La verdad es que NO IMPORTA qué sistema de trading utilicemos, la
mayor parte de la gente pierde dinero simplemente porque no son
capaces de seguir sus reglas de forma consistente
- Las Emociones
El sistema de trading que hayamos decidido seguir tiene que adaptarse a
nuestras necesidades y deseos: tolerancia al riesgo, creencias acerca del
trading y expectativas. Necesitamos estar cómodos con lo que elegimos,
ya que la salud de nuestro negocio depende de las buenas o malas
elecciones que hagamos al principio. Todo cuenta, desde el bróker que
elijamos hasta el tiempo que dediquemos a formarnos, todo se reflejará
en nuestro trading. Una decisión inteligente es dedicar tiempo a la
formación y a adquirir. Existen muchas plataformas de trading simulado
que nos permitirán experimentar lo que sentiremos cuando operemos de
verdad. Sin embargo, da igual el tiempo que operemos sobre el papel o lo
bien que le hagamos con una demo: NUNCA será lo mismo que operar con
dinero real.
¿Cómo puede ser así? Básicamente porque no tenemos nada que perder.
Cuando operamos sobre el papel, no hay dinero que perder por lo que no
entran en juego las EMOCIONES HUMANAS. Una vez que operemos con
dinero real, el trading puede ser y seguramente será desagradable.
Podemos hacerlo muy bien sobre el papel pero cuando trabajemos con
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Curso avanzado day trading
dinero real, perderemos. La conclusión que podemos extraer de esto
es: EL PROBLEMA ESTÁ DENTRO DE TÍ.
¿Y en qué consiste este problema? ¿Podemos solucionarlo? Para poder
arreglar algo primero debemos entender por completo cómo funciona.
Vamos a DEFINIR y a comprender nuestras EMOCIONES HUMANAS básicas
y a estudiar cómo nos afecta cada una de ellas a nuestra mente y a
nuestro trading.
ORGULLO:
Estamos orgullosos de nosotros. Somos los mejores. Somos invencibles
cuando entramos por primera vez en el trading. Oímos historias de que la
mayor parte de la gente pierde todo su dinero pero no nos importa.
Nosotros vamos a ser como "los mejores", "los grandes ganadores";
porque confiamos en nosotros y estamos orgullosos de ser lo que somos.
Cuanto estamos "orgullosos", tenderemos a justificar nuestra opinión
acerca del mercado a todo el mundo cada vez que tengamos una
oportunidad. Gritaremos a los cuatro vientos lo alcista o bajista que es
éste o aquel mercado. Lo próximo que descubriremos es que operaremos
en base a dicha opinión defendiéndola a muerte. Entraremos con una gran
posición (es "algo seguro" en nuestra mente) y veremos cómo aumentan
las pérdidas mientras defendemos el por qué de nuestra posición.
Después de todo, la gente sabe lo que pensamos y no queremos
equivocarnos delante de ellos. Dejando de hacer caso a todas las señales
del sistema para que cerremos, mantenemos una posición perdedora
hasta que las pérdidas se vuelven ENORMES.
24 Psicología del trading
Curso avanzado day trading
Cada uno de nosotros es culpable; la diferencia entre aquellos que
finalmente logran el éxito y aquellos que no está escrita en este manual
Qué podemos hacer para controlar esta emoción?
• Sé humilde y analiza los mercados sabiendo que pueden cambiar
en cualquier momento.
• Operamos según lo que nuestra estrategia nos dicta, y NO
SOBRE LO QUE PENSAMOS que sucederá.
• Estamos abiertos a nuevas ideas y aprendemos continuamente.
EGO:
El ego es que aquello que somos como personas, nuestras creencias y
nuestra educación. El ego es como el orgullo, pero es un poco más
personal y duradero. Es lo que pensamos acerca de nosotros, nuestros
logros pasados y nuestros objetivos a largo plazo. Podemos estar
orgullosos de algo durante un minuto y después avergonzarnos sin el
menor impacto en nuestro ego. El ego es una emoción que permanece
con nosotros durante toda la vida.
Pero nuestra autoestima no puede ir unida a nuestro trading. No podemos
sentirnos bien un día cuando hemos ganado dinero y sentirnos fatal al día
siguiente porque hemos perdido.
Tal y como dijo Ruth Barrons Roosevelth en un artículo titulado
“Operando sin Ego”: ¨El concepto de nosotros mismos tiene que ser
fuerte y duradero y no depender de la última operación o de la siguiente”
Tienes que SABER que no importa lo que suceda en la próxima sesión,
somos la misma persona cuando entramos y cuando salimos. Una vez que
25 Psicología del trading
Curso avanzado day trading
nos ponemos el sombrero de hacer trading, nos convertimos en Mr.
Trader, pero no importa lo que suceda, una vez terminemos volveremos a
ser la misma persona que éramos al empezar el día. Ello significa que no
nos comportaremos de forma diferente con nuestros hijos o esposa tanto
si hemos perdido como si hemos ganado. El concepto que subyace aquí es
simple: NO DEJES QUE LOS MERCADOS DICTEN O AFECTEN A TU VIDA
PERSONAL. Si observa que el trading afecta a su estado de ánimo tenemos
un problema. Sin embargo, ser conscientes de un problema es el primer
paso para resolverlo.
En definitiva, cómo afecta el ego a nuestro trading?
• Cuando no ponemos un stop de pérdidas en el mercado y
decidimos que el stop será mental, en realidad no queremos que
nos digan que estamos equivocados. NUESTRO EGO NOS ESTÁ
DICTANDO LA FORMA DE GESTIONAR NUESTRO NEGOCIO.
Podemos tener un falso MIEDO porque si ponemos stops
intentarán “saltárnoslos”, pero son sólo MIEDOS que debemos
aprender a controlar.
• Cuando hacemos overtrading y empezamos a abrir y cerrar
posiciones sin control, queremos probar que tenemos razón.
Nuestro ego está dictando nuevamente nuestro trading,
intentando demostrar que hemos acertado.
• Del mismo modo, cuando tomamos rápidamente un beneficio,
nuestro ego necesita ser felicitado. Nos está dictando cómo
hacer trading exigiendo una palmadita en la espalda tal y como
señala Mrs. Roosevelth.
26 Psicología del trading
Curso avanzado day trading
SOLUCIÓN: Gestiona tu negocio como un profesional: COMPLETAMENTE
SEPARADO DE CUALQUIER COSA QUE NO SEA PARTE DEL SISTEMA DE
TRADING QUE ESTEMOS UTILIZANDO.
AVARICIA:
La avaricia es la emoción que nos hace querer más y más. Nunca tenemos
suficiente, siempre queremos hacer una operación mejor que la anterior,
conseguir un sistema que nos haga ganar más dinero que el nuestro y que
no se pierda los movimientos del mercado. La avaricia es lo que hace que
asumamos riesgos mayores de lo normal y que pueden llevarnos a la
ruina.
¿Cómo nos afecta la avaricia? Es aquella voz que oímos en nuestra cabeza
diciéndonos que operemos con el doble de fuerza que las anteriores
operaciones. Es aquello que nos dice que añadamos posiciones a una
perdedora porque “los beneficios serán grandes”. También es aquello que
nos dice que recuperaremos todo nuestro dinero si “apostamos a lo
grande”. Empezamos a pensar en enormes beneficios y lo que haremos
con ellos, olvidando que no podemos asumir ese nivel de riesgo. Esos
beneficios casi nunca llegarán. En su lugar tendremos una enorme pérdida
que nos conducirá al fracaso a largo plazo.
NO SUEÑE PENSANDO EN BENEFICIOS FUTUROS! CONTRÓLATE. ABRA
LAS POSICIONES Y GESTIÓNELAS PROFESIONALMENTE, SIN EXCEPCIÓN.
La avaricia también estará ahí cuando tengamos un buen beneficio y no
cerramos la posición. “Dejémoslo correr” pensamos, queriendo más y
más.
27 Psicología del trading
Curso avanzado day trading
La avaricia también es la voz que nos dice que debemos comprar en un
suelo y vender en un techo. Con un poco de experiencia veremos que eso
no es posible. No intente descubrirlo por sí mismo!
ESPERANZA:
La esperanza es lo que nos queda cuando ya no es probable que suceda
algo. La esperanza es a lo que recurriremos cuando hayamos abierto una
posición y queramos que vaya en nuestra dirección. Sin embargo cuando
el mercado se pone en nuestra contra y no cerramos posición, nuestra
esperanza empieza a deteriorarse y se convierte en “orgullo”. Podemos
esperar todo lo que queramos, pero nunca cancelemos un stop esperando
que el mercado se gire en ese punto.
NUNCA DEBEMOS ESPERAR MÁS ALLÁ DE UNA EXPECTATIVA
RAZONABLES. Si llegamos a un punto en el que necesitamos un milagro
para salir, nuestra esperanza ha llegado DEMASIADO LEJOS. En ese
momento empezaremos a mirar otros indicadores o cualquier otra cosa
que nos permita justificar nuestra operación. Redibujaremos las líneas de
tendencia, escuchar la opinión de otras personas que piensen como
nosotros, etc. Si llegamos a este punto, tenemos un problema.
NUNCA ESPERE DEMASIADO!
MIEDO:
El miedo es una protección natural frente a cualquier cosa que podemos
hacer y que nos puede causar un daño. El miedo lo tendremos ANTES de
abrir una posición. “No quiero perder de nuevo” “No quiero perderme
este movimiento como la otra vez”. También nos asaltará DURANTE una
28 Psicología del trading
Curso avanzado day trading
operación: “Estás equivocado, cierra antes de que te salte el stop y la
pérdida sea mayor”.
Irónicamente esta protección nos hará perder dinero. ¿Por qué? Porque
nos nublará la mente. No nos dejará ser objetivos en nuestro
trading. Acumularemos pequeñas pérdidas todo el rato por miedo a
grandes pérdidas.
El miedo a “perdernos” el movimiento también nos cegará. Nos hará
entrar en el mercado lo antes posible a cualquier precio. Será una entrada
impulsiva y seguramente termine en pérdidas; o al menos una en la que
tendremos que aguantar pérdidas durante un buen rato.
En conclusión:
ES IMPOSIBLE OPERAR SIN TODAS ESTAS EMOCIONES QUE ACABAMOS DE
VER. Todos somos humanos. Sin embargo, debemos ser conscientes de
que debemos controlarlas y mantenerlas reducidas al mínimo a fin
de operar objetivamente. Debemos controlar cada sentimiento a fin de
operar con una mente clara y seguir la estrategia que dijimos desde el
principio.
- Tomando el Control
¿Qué sucede cuando estamos haciendo trading? El proceso se inicia
cuando estamos tranquilamente sentados delante de la pantalla
analizando los gráficos en busca de una nueva operación. En ese momento
no estamos nerviosos y nuestro análisis es muy sencillo y fácil de seguir
Tras el análisis esperamos a que el mercado abra.
29 Psicología del trading
Curso avanzado day trading
Una vez ha abierto el mercado y vemos el precio moverse, empezamos a
sentir algo (todos somos diferentes en nuestras mentes y decisiones, pero
todo el mundo siente algo diferente cuando el mercado está abierto).
Algunos sienten la excitación del mercado y no pueden esperar para abrir
una posición. Otros se sentirán asustados, recordando las pérdidas del día
anterior, etc. La cuestión es que ahora estamos LLENOS DE EMOCIONES
porque el mercado ya ha abierto.
Debemos aprender a controlar nuestras emociones iníciales de MIEDO Y
AVARICIA antes de operar o de hacer nada. Una vez que abrimos una
posición, debemos vigilar éstos y otros sentimientos, incluyendo IRA
(STRESS).
La mayor parte del tiempo el mercado nos QUITARÁ dinero ANTES de que
la operación vaya a nuestro favor y tengamos beneficios (es un drawdown
temporal). Son cosas de la vida. CERCA DEL 98% DE LAS OPERACIONES
COMENZARÁN CON PÉRDIDAS ANTES DE QUE PRODUZCAN ALGÚN
BENEFICIO. Incluso aunque tengamos pérdidas durante un corto periodo
de tiempo, sentiremos un ligero "pellizco" por pequeñas que sean.
¿Qué ocurre cuando sentimos este "pellizco"? Nos ENFADAMOS. Nuestro
cuerpo reacciona de forma natural a una situación de PELIGRO en la que
nuestro cuerpo se prepara para "LUCHAR O HUIR". Estamos perdiendo
dinero, así que nuestro cerebro nos alerta de un peligro (SE RECUERDAN
PÉRDIDAS PASADAS Y TEMEMOS TENER MÁS; ASIMISMO QUEREMOS
CERRAR LA POSICIÓN PORQUE NO QUEREMOS PERDER TODO NUESTRO
DINERO) y empezamos a producir ADRENALINA Y NORADRENALINA.
30 Psicología del trading
Curso avanzado day trading
Estas hormonas provoca que aumente la velocidad del latido de nuestro
corazón, que nuestros músculos se tensen y que nuestra respiración sea
irregular y rápida. Además algunas personas pueden sentir algunos de los
siguientes síntomas: ceño fruncido, dientes rechinando, puños apretados,
cambios en la posición del cuerpo y de los brazos (poniendo los brazos
detrás de la cabeza), rubor, piel de gallina, escalofríos, hormigueo, falta de
aire, sudor, palpitaciones, frío o calor, boca seca, mareos, temblores, dolor
de cabeza o estomago, tics nerviosos, entumecimiento, fatiga, etc. En ese
momento no somos capaces de escribir o concentrarnos en otra cosa que
esté relacionado con nuestra cuenta.
Naturalmente no tendremos una mente clara y objetiva cuando estamos
pasando por una situación así! De hecho, nuestros sentidos estarán en
modo de "vigilancia para sobrevivir". Seremos más sensibles al ruido
(teléfono, timbre, TV, etc.), luces, olores o incluso al tacto.
En palabras de los investigadores científicos:
"Nuestro neocórtex (la parte que nuestro cerebro utiliza para pensar) se
desconecta y los mecanismos de supervivencia de las partes más
primitivas de nuestro cerebro se activan. Como consecuencia, podemos
reaccionar a ciertos estímulos y del mismo no pensar lo que estamos
haciendo". "Las emociones básicas: Miedo e Ira toman el control de otras
emociones más complejas y sofisticadas"
Es decir, no seremos capaces de seguir nuestras reglas de trading porque
no seremos capaces de soportar la presión.
Veamos qué más tienen que decir los investigadores sobre esta cuestión
(Grace Blackwell entrevista al Dr. DeFoore):
31 Psicología del trading
Curso avanzado day trading
"Los reptiles son de sangre fría, solitarios, con un cerebro pequeño y
centrado, y sus motivaciones primarias son las opciones de
comportamiento de luchar, volar o permanecer inmóviles" "De ahí que
cuando decimos de alguien que se comporta como un reptil, estamos
refiriéndonos a la parte del cerebro que controla los aspectos del
comportamiento humano imitando el de estas criaturas". "Cuando la
gente experimenta un miedo o una ira extremos, su sangre se congela
literalmente como una respuesta psicológica a la activación de ciertas
partes del cerebro - sería el caso de un asesino o una persona cuyo trato
sea frío". “Físicamente aumenta la velocidad de nuestros latidos, la
temperatura corporal aumenta o disminuye bruscamente y los músculos
se tensan. Mientras que el dolor y el miedo son sentimientos o
sensaciones, la ira es una respuesta activa. Dado que la ira es un
mecanismo de supervivencia diseñado para defendernos frente a una
amenaza, nuestro cuerpo tratará de ayudar en nuestro esfuerzo para
‘derrotar al oponente’. La adrenalina es liberada en la sangre para
aumentar nuestra fuerza y energía a fin de alcanzar nuestro objetivo.
“Cuando nos sentimos especialmente amenazados o vulnerables, los
científicos consideran que incluso nuestra visión puede reducirse”. “Si
somos ‘emocionalmente inteligentes’, tenderemos a realizar elecciones
conscientes y racionales frente a estas respuestas emocionales. “Una
persona inteligente emocionalmente es consciente de los hechos externos
y de sus emociones internas”, señala DeFoore, “mientras que si nuestras
emociones están ‘secuestradas’, reaccionaremos sin tener en cuenta
nuestra propia historia y sin pensar hasta que el suceso se haya producido
y ya hayamos reaccionado”. “Una persona inteligente emocionalmente
utilizará todo su cerebro (literalmente) y analizará todos los factores antes
32 Psicología del trading
Curso avanzado day trading
de actuar, mientras que la persona secuestrada emocionalmente sólo
utilizará el cerebro de reptil y se dará cuenta de que había una posibilidad
mejor después de haber actuado”.
Conclusión:
NO PODEMOS SENTIR IRA CUANDO OPERAMOS!
DEBEMOS MANTENER NUESTRO APLOMO Y PAZ INTERIOR Y NO MOSTRAR
REACCIÓN EMOCIONAL ALGUNA FRENTE A LOS ACONTECIMIENTOS QUE
SE PRODUCEN EN EL MERCADO (YA SEAN BUENOS O MALOS). DEBEMOS
MANTENERNOS CALMADOS Y ACTUAR DE FORMA PROFESIONAL TODO EL
TIEMPO. DEBEMOS CONTROLAR CADA EMOCIÓN ANTES DE ELLA NOS
CONTROLE A NOSOTROS.
ASIMISMO RECUERDE: NO PODEMOS EXCITARNOS TAMPOCO DEMASIADO
CON LOS BENEFICIOS YA QUE LA PROXIMA OPERACION PODRIAMOS
ARRIESGAR TODO SIN MIEDO A PERDERLO.
Si usted ya ha tenido experiencia en trading de cualquier tipo y mercado,
me gustaría que ahora piense acerca de su forma de hacer trading en el
pasado y analice lo que ha hecho:
• ¿Cómo ha operado?
• ¿Se irrita Vd. con facilidad?
• ¿TIENE UN SISTEMA DE TRADING?
• ¿Puede explicar de forma detallada cuál es su “patrón de
entrada” para abrir una posición?
33 Psicología del trading
Curso avanzado day trading
• ¿Puede señalar niveles específicos de entrada o simplemente
los elige de forma subjetiva?
- ¿Operar o Jugar?
¿ESTÁ VD. JUGANDO CON SU CUENTA?
Para responder a esto, podemos contestar al siguiente cuestionario
elaborado por el Consejo Nacional de Problemas con el Juego:
1. ¿Ha jugado durante más tiempo del que pensaba inicialmente?
2. ¿Ha jugado hasta perder su último dólar?
3. ¿Pensar en jugar le ha quitado el sueño?
4. ¿Ha utilizado sus ingresos o sus ahorros para jugar en lugar de pagar
facturas?
5. ¿Ha intentado de forma repetida dejar de jugar sin lograrlo?
6. ¿Ha violado o pensado en violar las leyes para financiar el juego?
7. ¿Ha pedido dinero prestado para jugar?
8. ¿Se ha sentido deprimido o con deseos de suicidarse debido a las
pérdidas del juego?
9. ¿Ha sentido remordimientos después de jugar?
10. ¿Ha jugado alguna vez para conseguir dinero a fin de hacer frente a
sus deudas?
34 Psicología del trading
Curso avanzado day trading
Si ha contesto afirmativamente a alguna de estas preguntas, plantéese
buscar ayuda profesional.
¿ES VD. UN TRADER O UN JUGADOR? Usted es el único que puede
contestar a esta pregunta de forma honesta y sincera. No tiene sentido
mentir, ya que estamos intentando mejorar.
Según el Dr. R.L. Custer, sólo existe un tipo de jugador que realmente nos
interese: “EL JUGADOR PROFESIONAL: aquel para el que el juego es su
medio de vida por lo que puede ser considerado una profesión. Está
especializado en determinados juegos y controla la cantidad de dinero y el
tiempo dedicado al juego. Es decir, el jugador profesional no es un adicto
al juego. Espera pacientemente para encontrar el momento oportuno e
intentar ganar todo lo posible”.
DIFERENCIAS ENTRE EL TRADING Y EL JUEGO:
Cuando JUGAMOS:
• Apostamos grandes cantidades para ganar mucho.
• Pedimos dinero prestado para operar.
• Mentimos acerca de las pérdidas pasadas para poder seguir con
lo que hacemos.
• NO TENEMOS UN SISTEMA DE TRADING.
• Somos “DESCUIDADOS” CUANDO OPERAMOS.
• Operamos ¨CARGADOS DE EMOCIÓN¨.
• Nos saltamos las reglas del sistema de forma consistente.
• ACEPTAMOS inconscientemente que podemos perder todo el
dinero Y FINALMENTE LO PERDEMOS.
35 Psicología del trading
Curso avanzado day trading
• Entramos en el mercado por la “NECESIDAD” de adrenalina. Se
trata de “PASAR A LA ACCIÓN” más que de ganar dinero.
Cuando OPERAMOS:
• Tenemos un SISTEMA y lo SEGUIMOS.
• El sistema será mejor cuánto más mecánico y menos subjetivo
sea.
• No solemos saltarnos las reglas del sistema.
• Operamos para conseguir beneficios de forma consistente cada
mes (acumulando pequeñas cantidades).
• Nunca arriesgamos más de un determinado porcentaje de
nuestra cuenta en cada operación.
• Estamos calmados y controlado la situación EN TODO
MOMENTO, ya sea cuando ganamos o perdemos.
- Después de la Tormenta
Ahora que hemos visto el lado más desagradable podemos empezar a
cambiar cosas que nos permitirán ser mejores traders.
Vamos a afrontar el problema de la "ira" buscando formas de relajarnos,
ganar autocontrol y ser objetivos en todo momento durante un día de
trading típico:
Supongamos que en nuestro primer día de trading, todo se pone en
nuestra contra; estamos nerviosos, irritables y nuestra mente está tan
confusa que es imposible continuar haciendo trading de forma objetiva. Lo
normal en un momento como éste es cerrar las posiciones que tenemos
36 Psicología del trading
Curso avanzado day trading
abiertas. Con ello conseguiremos que nuestro cerebro se relaje, aunque
seguirá estando alerta por si la situación se repite de nuevo. Dicho de otra
forma, nuestro cerebro nos "pedirá" que asumamos la pérdida para dejar
de sentirnos "amenazados". Sin embargo, después de vernos forzados
mentalmente a asumir la pérdida, NO estaremos preparados para seguir
haciendo trading debido a las siguientes razones:
• No estaremos serenos, relajados, en un estado mental
adecuado para iniciar la próxima operación porque tendremos
un MIEDO reciente en nuestra memoria.
• Sentiremos IRA y estaremos agitados recordando la pérdida
asumida.
• Reaccionaremos con la intención de VENGARNOS (recuperar
nuestro dinero lo antes posible); y estaremos ACTUANDO
IMPULSIVAMENTE en lugar de PENSAR.
Así, trataremos de entrar en el mercado TAN PRONTO COMO PODAMOS,
rompiendo todas nuestras reglas y perdiendo más dinero, este es el
¨SÍNDROME DEL IMPULSO¨.
DEJE DE OPERAR, SI ESTÁ FUERA DE CONTROL, DEJE DE OPERAR!
Sabrá si esto le está sucediendo porque ESTARÁ PERDIENDO DINERO y no
querrá cerrar la operación; EN ESE MOMENTO DEBE CERRARLA! O al
menos alejarse de su ordenador y calmarse (si no podemos parar,
nuestras EMOCIONES nos arrebatarán lo mejor de nosotros y de nuestra
cuenta, de lo que nos arrepentiremos después).
ES OBLIGATORIO QUE NOS CONTROLEMOS ANTES DE ABRIR CUALQUIER
POSICIÓN. NO BUSCAMOS ENCENDER NUESTRA IRA. NECESITAMOS
37 Psicología del trading
Curso avanzado day trading
NEUTRALIZAR NUESTRAS "EMOCIONES" Y ABRIR POSICIONES
CON CONTROL TOTAL. CONTROLA TUS EMOCIONES ANTES DE QUE ELLAS
TE CONTROLEN A TÍ.
"Es necesario aprender a reconocer los sentimientos que acompañan a
nuestro estado emocional. Aprender a identificar rápidamente un estado
de 'emergencia' en nuestro cerebro a partir de sus señales características
es el primer paso, ya que los estudios acerca del cerebro sugieren que en
el momento que nos damos cuenta de nuestro estado interior, se activan
los lóbulos prefrontales los cuales nos permiten moderar nuestras
respuestas. Por tanto, es importante intentar darse cuenta de cualquier
cambio que se produzca en nuestro cuerpo y fijarnos en ellos más que en
los pensamientos que activan dichos cambios". "El siguiente paso es
reforzar a la parte racional de nuestro cerebro, pidiendo permiso a los
defensores de la parte emocional para que bajen la guardia"
Dr. DeFoore
- Mientras Operamos: Los Síndromes
Ahora que hemos visto en detalle los efectos de las emociones en el
trading, vamos a detenernos a clasificar y revisar cada una de las
emociones de una sesión normal de trading apuntando por qué suceden
las cosas:
EMOCIONES ANTES DEL TRADING:
MIEDO Y AVARICIA
EMOCIONES DURANTE EL TRADING:
38 Psicología del trading
Curso avanzado day trading
ESPERANZA, IRA, ORGULLO, AVARICIA Y MIEDO.
Volvamos a nuestro ordenador de nuevo y repasemos cómo hacemos una
operación:
Una vez hemos analizado y estamos listos para abrir una posición,
podemos sentir las siguientes emociones:
1. ESTAMOS MUY CONFIADOS (Avaricia, Orgullo, Ego, Esperanza, Miedo)
2. TENEMOS DUDAS O POCA CONFIANZA (Miedo, Esperanza)
Cuando tenemos un EXCESO DE CONFIANZA, probablemente:
• Recordamos la última operación en la que obtuvimos grandes
ganancias.
• No hemos operado nunca.
• Hemos "visto" u "oído" algo que nos hace sentir de esta forma
PELIGRO: El peligro del exceso de confianza es que podríamos:
• Operar con demasiados tamaño (tanto al comienzo de la
operación como durante la misma cuando añadimos
posiciones). Avaricia
• No dar importancia a que la posición vaya en nuestra contra
desde el principio. Orgullo
• No tomar beneficios, incluso si son grandes. Avaricia
• Ignorar o ¨no querer ver¨ señales evidentes de que el mercado
va a ir en nuestra contra. Ego, Orgullo.
• Tener expectativas irracionales de beneficios futuros. Avaricia.
• Entrar a cualquier precio por estar en el mercado AHORA.
Miedo a que se nos escape.
39 Psicología del trading
Curso avanzado day trading
• Esperar demasiado de la operación. Esperanza.
El exceso de confianza puede aumentar si tenemos la suerte de entrar en
una posición ganadora desde el principio. La Avaricia de añadir más
posición inicial nos empujará a asumir más riesgo. Ello nos conducirá a una
situación en la que CUALQUIER corrección del mercado nos quitará los
beneficios. Ello sin mencionar el estado emocional en el que nos
encontraremos.
De nuevo:
Sin capacidad para pensar, ACTUAREMOS IMPULSIVAMENTE!
El exceso de confianza en una posición ganadora nos hará ser más
avariciosos esperando obtener más y más beneficios para nuestra cuenta.
Cuanta más confianza tengamos, más nos divertiremos y excitaremos (SÍ,
DE NUEVO CARGADOS DE ADRENALINA). Ello nos hará ser distraídos y
descuidados; no veremos una señal de salida y no cerraremos la posición
cuando debemos. Nos sentiremos frustrados y como cabía esperar
sentiremos IRA.
Cuando NOS FALTA CONFIANZA O TENEMOS DUDAS:
• Permaneceremos en un estado de inmovilidad o indecisión.
• Operaremos con órdenes a mercado para "sentirnos" bien con
la operación.
• Tomaremos beneficios rápidamente y dejaremos correr las
pérdidas.
40 Psicología del trading
Curso avanzado day trading
• Aceptaremos pequeñas pérdidas a ciegas y rápidamente
debido a la reacción del cerebro ante el síndrome "luchar o
huir".
Sin capacidad para pensar, ACTUAREMOS IMPULSIVAMENTE.
Cuando estamos en un estado de inmovilidad o indecisión, nos sentiremos
abrumados por toda la información del mercado. No sabremos qué hacer
con ella. En realidad pensaremos que no debemos hacer nada, pero al
final operaremos de todos modos debido a nuestra falta de autocontrol, lo
que se traducirá en operaciones perdedoras.
CUANDO TENGAMOS DUDAS, ESTAREMOS FUERA DEL MERCADO!
Cuando tenemos miedo al trading, nuestro cerebro recordará la última
operación perdedora y nos hará creer que no debemos operar para evitar
el mismo resultado de nuevo. En consecuencia, nuestra capacidad para
poner una orden de forma objetiva será anulada y nos costará mucho
apretar el gatillo. En la mayor parte de las ocasiones que esto suceda,
tenderemos a introducir órdenes a mercado en lugar de stop debido a
nuestro miedo a las pérdidas y a nuestra indecisión acerca del precio
donde situar nuestra orden.
Esto es PELIGROSO porque esperaremos a que el mercado se mueva más
allá de nuestro punto de entrada original para confirmar nuestra idea;
queremos "sentirnos" bien con la operación para ejecutarla. Ello nos
conducirá a no entrar al nivel planeado inicialmente (tendremos una mala
ejecución) al entrar más tarde con una orden a mercado debido al miedo a
que se nos escape (ELLO SUPONE tener stress emocional desde el
principio de la operación).
41 Psicología del trading
Curso avanzado day trading
Resumiendo el proceso:
¨MIEDO A QUE SE NOS ESCAPE EL PRECIO¨:
El MIEDO a que se nos "escape" el precio y no tengamos un gran
beneficio, nos hará lanzarnos al mercado en el peor momento posible
porque sentiremos que se nos va el precio y "el tren sale de la estación sin
nosotros".
PERSEGUIREMOS AL MERCADO DESPUÉS DE UN GRAN MOVIMIENTO Y
ENTRAREMOS EN EL SUELO O EL TECHO, CUANDO SE PRODUCE UN GIRO A
CORTO PLAZO. SI ADEMÁS EL RALLY O LA CAÍDA SE PRODUCE CON
MUCHO VOLUMEN Y VOLATILIDAD, NUESTRA EJECUCIÓN PUEDE SER
REALMENTE MALA.
El miedo a que se nos escape le dirá a nuestro cerebro que entremos en el
mercado AHORA. Simplemente porque el mercado ya atravesado nuestro
nivel de entrada; no queremos "perdernos" más beneficios potenciales,
así que empezamos a perseguir al precio.
DE NUEVO: NO HAY TIEMPO CUANDO "DEBEMOS" ENTRAR EN EL
MERCADO. Si estamos asustados, NO DEBEMOS HACER NADA.
SI SE NOS ESCAPA UNA EXCELENTE OPERACIÓN, NO PASA NADA! NO
NOS DEBE IMPORTAR. Esto SIEMPRE sucederá! SEGURO QUE HABRÁ
OTRAS MUCHAS OPORTUNIDADES MÁS ADELANTE.
Cuando estamos asustados, no queremos asumir pérdidas. Lo que se
traduce en alguna de las siguientes situaciones:
• Asumimos pérdidas demasiado rápido y sobre-operamos como
VENGANZA (para recuperar nuestro dinero, ¨El Síndrome
Impulsivo ¨).
42 Psicología del trading
Curso avanzado day trading
• Dado que no queremos asumir pérdidas, dejaremos que una
pequeña pérdida se convierta en una enorme pérdida (antes
de que finalmente tiremos la toalla y la asumamos).
NUNCA OPERE ASUSTADO, CON MIEDO O CON EXCESO DE CONFIANZA!
• Neutralice cualquier sentimiento y siga su sistema.
• Sea como una máquina y no tenga ni muestre sentimientos.
CONTRÓLESE Y NO SOBRE-OPERE NI TOME DEMASIADAS DECISIONES.
EL SÍNDROME IMPULSIVO:
Un impulso repentino nos obliga a hacer algo porque UN SÓLO indicador,
gráfico o movimiento del precio ("miedo a que se nos escape") nos
IMPULSA o nos SEDUCE para entrar AHORA MISMO! Ello nos hará poner la
mano en el ratón e introducir una orden a mercado obteniendo una mala
ejecución. Ello supondrá tener pérdidas desde el principio y tendremos
INESTABILIDAD EMOCIONAL. No sabremos dónde poner nuestro stop (o
incluso no querremos ponerlo) ya que, dado que nos hemos saltado las
reglas, no sabemos dónde poner el stop EXACTAMENTE.
¿Qué sucederá después? Saldremos con una pérdida grande o
pequeña (si tenemos suerte, acertaremos y la operación saldrá bien,
pero no conozco a nadie que pueda tener suerte de forma
consistente como para vivir de esto). Esta pérdida nos llevará a
OPERAR POR VENGANZA. Como ya dijimos, querremos operar para
recuperar nuestro dinero repitiendo todo el rato la misma
operativa. Entraremos a mercado impulsivamente al peor precio
posible. Tendremos que asumir otra pérdida, nuestra ira aumentará
43 Psicología del trading
Curso avanzado day trading
y el efecto "bola de nieve" comenzará. PERDEREMOS EL CONTROL.
Podemos repetir esta secuencia muchas veces en un corto espacio
de tiempo y perder una cantidad significativa de dinero antes de
pararnos y darnos cuenta de lo que hemos hecho.
El síndome impulsivo no tiene por qué tener un origen definido y
destrozará nuestra cuenta o los beneficios que tengamos en un
corto espacio de tiempo. Puede ser resumido de dos formas:
• MIEDO a que se nos escape una excelente operación. La última
operación nos generó abundantes beneficios y ya no tenemos
miedo al mercado. Nada nos importa y entramos sin un plan
adecuado.
• Estamos aburridos y tenemos la necesidad de hacer algo.
TENGA CUIDADO CON ESTO !
Los errores cuestan dinero; NO COMETA NINGUNO! Incluso un pequeño
error puede ser muy costoso.
CUANDO TENGA DUDAS, NO HAGA NADA!
CUANDO ESTÉ FUERA DE CONTROL O SIENTA IRA POR UNA PÉRDIDA
(JUSTO DESPUÉS DE QUE SE HAYA PRODUCIDO), ALÉJESE DE LOS
MERCADOS. DEJE DE OPERAR Y HAGA OTRA COSA HASTA QUE SE CALME,
SEA OBJETIVO Y RECUPERE EL CONTROL.
NO ECHE LA CULPA A NADA O A NADIE DE NUESTROS FALLOS O ÉXITOS.
Todos son nuestros y debemos aprender de ellos y respetarlos.
EL SÍNDROME DEL ¨NIVEL IMPORTANTE¨:
Este síndrome se produce cuando tenemos ideas preconcebidas acerca de
la dirección del mercado y queremos entrar por encima o por debajo de
44 Psicología del trading
Curso avanzado day trading
un nivel a fin de sentirnos a gusto (psicológicamente) con nuestra entrada.
EL SÍNDROME DEL “ME DA IGUAL”:
Cuando tiramos la toalla y perdemos en cada operación mientras estamos
llenos de ira y fuera de control, empezamos a decirnos cosas tales como:
“ya me da igual”, “estúpido mercado”, “debo amar las pérdidas!”, “me da
igual, de todas formas voy a perder”, etc.
PARE AHORA MISMO!
La verdad es que SÍ le importa y la ira le ha quitado lo mejor. Más tarde se
dará cuenta de cuánto le IMPORTABA realmente (pero con menos dinero
en su cuenta).
Todas estas palabras y emociones NO deben repetirse si queremos ser
traders profesionales.
Como ya hemos dicho, si está fuera de control, APAGUE EL ORDENADOR Y
VÁYASE. DEJE DE OPERAR AHORA MISMO!
EL SÍNDROME DE LA “FRUSTRACIÓN POR EL SISTEMA”:
Éste es el sentimiento que tendremos cuando nos perdamos una
operación que pensábamos que sería buena pero que nuestro sistema no
estaba preparado para ejecutar. Normalmente terminaremos sin entrar
incluso aunque finalmente el mercado haya hecho lo que esperábamos.
Ello nos llevará a sentirnos frustrados, con dudas y realizando cambios en
el sistema.
PELIGRO:
45 Psicología del trading
Curso avanzado day trading
• Podemos empezar a operar sobre lo que sentimos en lugar de
seguir el sistema. Y sabemos que a largo plazo es el camino
erróneo.
• Podemos volvernos descuidados y sobre-operar intentando
encontrar algo “mejor” que lo que ya tenemos.
• Podemos tomar la decisión de cambiar de sistema sin darle el
tiempo suficiente para demostrar su valor.
RECUERDE:
• NINGÚN SISTEMA acertará el 100% de las veces.
• NINGÚN SISTEMA nos garantizará que entraremos en el mercado cada
vez que se produzca un gran movimiento. Lo más probable es que
nos PERDEREMOS algunos movimientos si seguimos las reglas de nuestro
sistema.
Por tanto:
SI NOS PERDEMOS UN GRAN MOVIMIENTO, NO PASA NADA. ESTO
SUCEDERA SEGUIDO. TENGA POR SEGURO QUE HABRÁ MUCHAS MÁS
OPORTUNIDADES!
EL SÍNDROME DEL “SENTIDO PREFERIDO”:
Se trata de la preferencia que a veces sentimos por una dirección del
mercado sin ningún motivo aparente.
Este síndrome lo crea nuestra mente y nos hace sentir inconscientemente
mejor. Quizás estábamos comprados aquel día de 1987 en el que el
mercado se hundió y le hemos cogido MIEDO a lado comprador. Quizás
hemos oido que el mercado normalmente se mueve más rápido a la baja
que al alza. O podría ser que hubiéramos vendido Café en 1997 cuando
46 Psicología del trading
Curso avanzado day trading
inició un rally sin pausa que saco a todas las posiciones cortas del
mercadon. Nos da miedo el lado vendedor en el Café, el cual irónicamente
habría sido la mejor forma de ganar dinero en los últimos cuatro años.
Todos los síndromes que acabamos de ver tienen una cosa en común: NOS
HACEN ESTAR IRRITABLESY NOS HACEN PERDER EL CONTROL.
¿Cómo podemos relajarnos cuando perdemos o estamos fuera de control?
En mi caso, la mejor forma de hacerlo es escribir lo que ha sucedido y
analizar cada segundo de una operación :
• ¿Estaba tranquilo al inicio de la operación?
• ¿He seguido las reglas del sistema al pie de la letra? ¿O fui
descuidado y me salté las reglas desde el principio?
• ¿No fui capaz de soportar la presión o me saltaron el stop? Si
me saltaron el stop, ¿por qué falló el sistema?
• ¿Perdí el control en algún momento?
• ¿Por qué lo perdí? ¿Sobre-operé, arriesgué demasiado, utilice
órdenes a mercado, mantuve una posición perdedora
esperando que el precio se girara a mi favor?
Después de contestar a estas preguntas, podemos imprimir el gráfico de la
sesión y apuntar en él lo que hicimos exactamente.
• ¿A qué hora hemos entrado en el mercado?
• ¿Qué nos decía el gráfico?
• ¿Nos equivocamos al entrar en base a la información que
teníamos o fuimos DESCUIDADOS?
• ¿Sentíamos la NECESIDAD de entrar en el mercado? ¿Por qué?
47 Psicología del trading
Curso avanzado day trading
- Nuestro Cuerpo
No nos olvidemos de lo EVIDENTE. Nuestros cuerpos tienen que
estar en buenas condiciones si queremos que nuestra mente
funcione tal y como necesitamos que lo haga en los mercados.
Veamos cuáles son las necesidades básicas de un ser humano para
cuidar de su cuerpo en condiciones. No entraré mucho en detalle,
dado que son cosas que ya deberíamos saber (y deberíamos estar
haciendo).
Pasamos a verlas rápidamente :
SUEÑO:
Debemos dormir bien por la noche! Aunque depende de cada
persona, normalmente se necesitan entre 6 y 8 horas de descanso
continuado para estar en condiciones por la mañana. Para operar,
no hay NADA más importante que estar alerta. Si nos ponemos a
trabajar medio dormidos, mejor no hacerlo, perderemos dinero.
No sueñe tampoco con futuros beneficios! No siga despierto por la
noche pensando en cómo gastará un dinero que aún no tiene.
Cuando anochezca, piense en otras cosas. Pase el tiempo con su
familia o amigos y NO piense en los mercados. Váyase a la cama y
relájese. DUERMA TODA LA NOCHE, AUNQUE NO SE LO CREA ES
MUY IMPORTANTE.
48 Psicología del trading
Curso avanzado day trading
HIGIENE Y CUIDADO PERSONAL:
Debe sentirse bien consigo mismo cada día. Dese una ducha, lávese
los dientes; siéntase bien! Vístase con ropa limpia. Debemos tener
el mejor aspecto posible.
El sentirnos a gusto con nosotros mismos se reflejará en cada una
de las cosas que hagamos en nuestra vida.
SATISFACCIÓN MATERIAL:
Debemos darnos algún capricho de vez en cuando como una
escapada nocturna, una camisa o unos zapatos nuevos, etc.
Evidentemente habrá momentos mejores que otros para gastar
dinero, pero necesitamos una recompensa por el tiempo que
pasamos trabajando.
COMIDA:
Lo que comemos es muy importante de cara a moldear quienes
somos como personas (no sólo físicamente, sino también
mentalmente).
Existen miles de libros que enseñan la forma adecuada de comer.
Pero todos ellos coinciden en lo siguiente:
Nuestra dieta debe ser equilibrada, rica en frutas, verduras, cereales
y algo de carne y pescado
No abuse del azúcar; podemos estar muy irritables si tenemos la
sangre cargada de azúcar. Incluso podemos volvernos diabéticos.
Investigue acerca de los efectos que tiene el exceso de azúcar en
49 Psicología del trading
Curso avanzado day trading
sangre.
Citando a un experto en la materia:
"Las necesidades energéticas de nuestra actividad mental y física se
derivan de la comida que tomamos. Nuestro cerebro necesita 20V
para funcionar diariamente los cuales se obtienen a partir de la
glucosa y el oxígeno. Comer excesivamente hará que necesitamos
más energía para nuestra digestión. La energía es limitada; un gasto
energético excesivo por parte de nuestro sistema digestivo
conllevará tener menos energía para el resto de actividades
mentales. Cuanto más comamos, más reducidos se verán nuestro
recursos para actividades intelectuales".
"De acuerdo con la Medicina, la ira y el estar de mal humor son
enfermedades de la mente. Se producen como consecuencia de un
aumento del ácido úrico en el cuerpo debido a una reducción de
enzimas en el cuerpo, las cuales dependen de que nuestra dieta
esté o no equilibrada".
No coma en exceso, recuerde: TODO EN EXCESO ES MALO.
EJERCICIO:
El ejercicio reduce el estress, la ansiedad y la depresión; asimismo
aumenta nuestra sensación de bienestar.
Pasee al menos 30 minutos al día o realice alguna actividad que le
permita estirar sus músculos y bombear sangre a la cabeza.
Realizar algo de ejercicio le permitirá liberar endorfinas en el
cuerpo, las cuales actúan como relajantes naturales.
50 Psicología del trading
Curso avanzado day trading
- Mente Consciente e Inconsciente
Nuestro cerebro se divide en dos: mente consciente y
subconsciente.
Como su nombre indica, la mente consciente es aquella que nos
hace ser CONSCIENTES de las cosas que ocurren a nuestro
alrededor. La mente consciente organiza los pensamientos
mediante lógica INDUCTIVA. Ello quiere decir que las conclusiones y
los pensamientos de nuestra mente se derivan de pequeñas
observaciones que después se generalizan al resto del universo.
Dicho de otro modo, tendemos a realizar generalizaciones a partir
de unas pocas observaciones que hemos experimentado. Vamos de
lo específico a lo genérico. Por ejemplo: lo que me ocurra a mí, le
debe suceder a todo el mundo de alguna forma.
Nuestra parte subconsciente no sólo es responsable de nuestras
acciones inconscientes como respirar, latidos del corazón,
producción de hormonas, el habla, acciones motoras (pasear, jugar
al baseball, etc.) sino que también es responsable de nuestros
pensamientos inconscientes. Como veremos más adelante esta
parte del cerebro es la responsable de lo que finalmente pensamos,
del modo en que vemos el mundo y de la forma en que
reaccionamos ante diferentes situaciones.
Dado que tratamos de controlarnos, vamos a entender cómo
funciona nuestra mente inconsciente:
La mente inconsciente es básicamente nuestra experiencia vital; la
suma total de nuestro pasado desde nacimos hasta ahora. Está todo
51 Psicología del trading
Curso avanzado day trading
dentro de nuestro cerebro almacenado en forma conexiones
neuronales.
En términos científicos:
¨Neurociencia: la memoria es un conjunto de conexiones entre
grupos de neuronas que han participado en el proceso de
codificación. Dicho proceso puede tener lugar en diferentes partes
del cerebro; cuanto más fuertes las conexiones, más fuerte es un
recuerdo¨ Jeffrey Schwartz
Todos nuestros recuerdos, tanto buenos como malos, se almacenan
en nuestro cerebro para usarlos después. Incluso aunque no
recordemos conscientemente una experiencia, nuestra mente
inconsciente recordará el SENTIMIENTO, LA EMOCIÓN. Estos
conjuntos de millones de experiencias emocionales serán utilizados
después para determinar nuestro comportamiento.
La lógica del subconsciente es DEDUCTIVA. Ello significa que
almacenamos muchos inputs y los convertimos en un output
específico. Nuestra mente recoge todo lo que sabe acerca del
entorno, y lo aplica a problemas similares. Por ejemplo, podemos
haber observado un cierto rasgo en una parte de la población, por
ejemplo un tipo de personas que se comportan igual. Cuando
conocemos a alguien con unas determinadas características,
nuestra mente deduce si responde o no a nuestro estereotipo.
Incluso aunque lo más probable es que estemos TOTALMENTE
equivocados.
52 Psicología del trading
Curso avanzado day trading
El subconsciente no distingue entre lo que es real y lo que no; no
diferencia entre los hechos y la ficción. Graba las cosas escuchando
PALABRAS y SENTIMIENTOS. Es decir, nuestra mente recuerda unas
determinadas palabras que hemos oído y las asociamos con
sentimientos que hemos tenido en ese momento. Por ejemplo, un
amigo o familiar nos dijo de pequeños que no nos acercáramos a
una valla porque un perro podría salir y mordernos. La manera de la
que nos lo dijeron y el miedo que tuviéramos al perro, pudo grabar
en nuestra mente un mal recuerdo en nuestro inconsciente que nos
provoca miedo al ver una valla. Está tan bien grabado en nuestro
inconsciente que incluso años después, podemos tener miedo ante
la valla y no saber por qué.
Nuestra mente inconsciente graba todas las experiencias pasadas
en base a cómo nos sentimos durante una situación. El recuerdo
puede ser agradable, horrible, darnos miedo, etc. Nuestro cuerpo
entonces reaccionará de forma instintiva ante cualquier nueva
experiencia de acuerdo con nuestro recuerdo. Es decir, nuestro
cerebro DEDUCIRÁ a partir de experiencias previas cómo
deberíamos reaccionar, sentirnos y pensar en esa nueva
situación. Nos cegará para que no podamos considerar ningún otro
punto de vista a no ser que seamos conscientes de lo que está
sucediendo.
Todos nuestros hábitos y comportamientos provienen de nuestras
experiencias aprendidas. Éste es el motivo por el que todos
53 Psicología del trading
Curso avanzado day trading
pensamos de forma diferente acerca de las cosas. Sólo vemos lo
que nuestra mente quiere que veamos; todo lo demás queda
anulado. Evidentemente es imposible para alguien nacido en Nueva
York comportarse y ver el mundo como alguien nacido en un rancho
de México. Incluso aunque hagamos que ambas personas se
enfrenten al mismo problema, seguramente cada uno tenga una
perspectiva diferente.
Tanto los buenos como los malos hábitos son creados
inconscientemente mediante la repetición. Si Vd. es un fumador,
trate de recordar cómo empezó. Imaginemos que un día estábamos
en el colegio cuando alguien al que considerábamos el mejor de la
clase se puso a fumar. Queríamos ser como él, por lo que le
mentimos y le dijimos que también fumábamos. Le pedimos un
cigarro e inhalamos el humo, lo que nos revolvió durante unas
horas. Sin embargo, ahora estábamos en el grupo de los mejores y
nos sentíamos muy bien. Todos los anuncios acerca de que fumar
mata y lo que nuestra madre nos decía acerca del tabaco fueron
anulados por el sentimiento de estar al más alto nivel.
Naturalmente, después de unas semanas fumando, se convirtió en
un hábito (asociado a algo positivo) y después en una adicción.
Volviendo al asunto del TRADING: INCONSCIENTEMENTE CREAMOS
MALOS HÁBITOS QUE DEBEN SER DETECTADOS Y ELIMINADOS.
Entre los malos hábitos tenemos los siguientes:
54 Psicología del trading
Curso avanzado day trading
1. Tener todo el rato la mano sobre el ratón, preparados para
operar, entrando a mercado continuamente.
2. Saltarnos las reglas del sistema continuamente.
3. Operar emocionalmente, cargados de adrenalina. Podemos
volvernos adictos a la adrenalina inconscientemente de tal forma
que cuando estamos operando buscamos nuestra ración diaria de
adrenalina, da igual si ganamos o perdemos.
4. Operar sin un sistema DEFINIDO. Es el hábito de ser
DESCUIDADO. Estamos rompiendo la REGLA Nº 1, NO PODEMOS
SER DESCUIDADOS.
5. Inconscientemente no creemos que podamos ganar, por lo que
aceptamos el fracaso como nuestro resultado final.
¿Es posible que inconscientemente creamos que está bien perder
continuamente en el mercado? SÍ. Basta con mirar las advertencias
de todas las páginas web financieras, hablar con otros traders y
saber que es normal perder en algunas operaciones; estamos
diciéndoles continuamente a nuestro inconsciente que perder está
bien. Por lo tanto, después de un tiempo, nuestra mente
inconsciente nos traerá PÉRDIDAS.
“Si no somos conscientes de que algo está afectando a nuestro
comportamiento, poco podemos hacer para comprenderlo o
contradecirlo”. Daniel Schacter.
¿Cómo es posible corregir malos habitos procedentes de nuestra
mente consciente? A través de la PRÁCTICA, PACIENCIA Y
55 Psicología del trading
Curso avanzado day trading
PERSISTENCIA.
Ya hemos visto como nuestro subconsciente graba los recuerdos: a
través de las palabras y las sensaciones. No es ningún secreto que a
través de la autosugestión podemos influir y modificar nuestros
peores hábitos. Debemos aprender CÓMO hacerlo bien así como
saber lo que no hay que hacer.
LOS CAMBIOS NO SE PRODUCEN EN UNA NOCHE, como todo en la
vida, se necesita dedicación y persistencia.
Volvamos por un momento a la MEDITACIÓN y recordemos cómo
los ejercicios respiratorios nos ayudan a relajarnos y eliminan el
stress. Cuando meditamos, nuestra mente subconsciente está
escuchando sin distracciones. Es el momento ideal para repetirnos
ciertos mensajes que queremos recordar.
Realice estos ejercicios tomándolos en serio y sea consciente de sus
beneficios potenciales, de otra manera nuestro inconsciente no lo
tomará en serio y ESTAREMOS GASTANDO EL TIEMPO.
RECUERDE: cada palabra negativa que diga cuando hace trading y
cada emoción negativa que sienta se CONVERTIRÁN en parte de su
mente inconsciente. Esta negatividad se retroalimentará ya que
nuestro inconsciente no distingue entre lo que es bueno y malo
para nosotros; simplemente reaccionará de la manera que le hemos
enseñado. Si nos llamamos estúpidos a nosotros o al mercado,
56 Psicología del trading
Curso avanzado day trading
cargaremos nuestra mente con pensamientos negativos que se
harán realidad.
- Técnicas para Reducir la Adrenalina de un Trader
Profesional
¨EL POTENCIAL DE NUESTRA VOLUNTAD ES INFINITO. SIN EMBARGO UNA
GRAN PARTE DE ESE POTENCIAL SE ENCUENTRA ADORMECIDO DENTRO
DE TÍ ¨. Proverbio Zen
A fin de hacer trading como un profesional, es necesario comprender y
grabar en nuestro subconsciente lo siguiente:
1. SEA CONSCIENTE DE SUS EMOCIONES ANTES, DURANTE Y DESPUÉS DE
UNA OPERACIÓN:
Hemos aprendido que ser conscientes de nuestros estallidos emocionales
nos permite controlarlos. Un profesional debe mantener el control EN
TODO MOMENTO:
• No tendremos emociones ANTES de abrir una posición, sólo
debemos seguir nuestro sistema.
• No tendremos emociones DURANTE la operación (colocaremos
bien nuestros stops).
• No tendremos emociones al recoger beneficios o asumir
pérdidas.
HAGA QUE SU TRADING SEA LO MENOS EXCITANTE POSIBLE.
57 Psicología del trading
Curso avanzado day trading
2. RESPIRACIÓN:
Ser conscientes de nuestra respiración nos permite mantener el control.
Intente siempre respirar LENTAMENTE de tal forma que nuestro cuerpo y
mente estén relajados, calmados, sean objetivos y ATENTOS!
Ser OBJETIVO significa no tener una opinión. Saber que el mercado puede
moverse en cualquier dirección en cualquier momento.
SIÉNTESE COMPLETAMENTE TRANQUILO DELANTE DE LA PANTALLA. NO
MUEVA DEMASIADO SU PIERNA U CUALQUIER OTRA PARTE DE SU
CUERPO. DESE UN PASEO DE VEZ EN CUANDO.
PERMANEZCA COMPLETAMENTE CONCENTRADO, CON UN CONTROL
TOTAL EN TODO MOMENTO MIENTRAS ESPERA A QUE SE PRODUZCAN
LAS CONDICIONES PARA ENTRAR EN EL MERCADO.
NUNCA SE SIENTA MAL POR NO HABER PODIDO ENTRAR EN EL MERCADO!
NO SE ENFADE POR ASUMIR UNA PÉRDIDA! SI SE SIENTE FRUSTRADO POR
ELLO, DEJE DE OPERAR Y SALGA A PASEAR; PÓNGASE EN SITUACIÓN. SI ES
UN PROFESIONAL, LAS PEQUEÑAS PÉRDIDAS FORMARÁN PARTE DE SU
VIDA.
3. HAGA TRADING CON UNAS EXPECTATIVAS REALISTAS:
Si esperamos que UNA sólo operación nos devuelva todo el dinero,
estaremos equivocados.
NO PODEMOS ESPERAR QUE UNA SÓLA OPERACIÓN NOS DEVUELVA
TODO NUESTRO DINERO!
58 Psicología del trading
Curso avanzado day trading
Podemos tener suerte alguna vez, pero debemos concentrarnos en lo que
sucede. Durante nuestra carrera profesional como traders, la mayor parte
de nuestras operaciones serán ¨singles¨ (en la terminología del baseball),
tendremos algunas ¨doubles¨ y algunos ¨home runs,¨ pero necesitaremos
mantener nuestra media de bolas bateadas constante. NECESITAMOS SER
CONSISTENTES EN LAS SINGLES. Dicho de otra forma, necesitamos tener
un sistema de trading que nos genere beneficios de forma consistente con
grandes beneficios y pequeñas pérdidas ocasionales.
Un trader profesional nunca muestra sus verdaderas emociones ante las
pérdidas o las ganancias. Tan sólo quiere entrar en el mercado, sacar un
beneficio diario y cerrar al final del día. En ocasiones el sistema se
equivocará y asumiremos una pérdida pero en media nuestra cuenta
aumentará lentamente pero con SEGURIDAD.
Generalmente el 99% de las operaciones irán en nuestra contra al
principio. Es necesario que ESPEREMOS QUE ELLO SUCEDA! Sólo entonces
seremos capaces de seguir nuestro plan y mantener nuestra posición
hasta que el mercado vaya a nuestro favor.
NO ESPERE HACERSE RICO EN UN DÍA! Aprenda a tomar pequeños
beneficios de forma consistente que irán acumulándose poco a poco.
NO ESPERE ganar siempre! Las pérdidas son parte del negocio. Como
profesionales que somos, sabemos que esto es así. Aprenda a mantener
controladas las pérdidas.
59 Psicología del trading
Curso avanzado day trading
4. TENER UN SISTEMA CLARO:
Operar con un sistema claro, mecánico y sin sesgos es esencial si
queremos que nuestro negocio sobreviva en un mar infestado de
tiburones. Nuestro sistema debe siempre decirnos donde entrar y salir de
forma objetiva. La mejor forma de saber si nuestro sistema es objetivo es
contárselo a otro trader con todo detalle: sistema de entrada, periodo,
niveles, señales de los indicadores, etc. Si podemos definir
matemáticamente el momento del tiempo en el que el sistema nos dará
una señal de entrada, entonces nuestro sistema es objetivo. Es decir, dos
traders utilizando un sistema objetivo deberían tener los mismos
resultados, ya que deberían tener las mismas señales de entrada. Si no es
posible definir lo que hay que hacer, dónde y cuándo hacerlo, entonces el
sistema es SUBJETIVO. DEFINA CLARAMENTE su estrategia de entrada y
salida de tal forma que cualquier persona pueda replicar sus resultados.
Un profesional funciona como un ordenador. Espera a que su estrategia le
dé una señal de entrada en el mercado. Es paciente y no hace NADA hasta
que se dan TODAS las condiciones para entrar en el mercado. Entonces
pondrá su orden de entrada y, una vez se haya ejecutado, su stop de
pérdidas y simplemente ESPERARÁ (moviendo su stop loss detrás del
precio a fin de reducir el riesgo a medida que el mercado se mueva a
nuestro favor). El trading debería ser pasivo y aburrido! El 70% del tiempo
estaremos esperando y no haremos nada hasta que el mercado reúna las
condiciones necesarias para entrar, el 10% del tiempo lo dedicaremos a
entrar en el mercado y finalmente el 20% restante lo utilizaremos para
gestionar el riesgo y nuestra posición.
60 Psicología del trading
Curso avanzado day trading
A un trader profesional no le importa lo que sucedió en la última
operación para abrir la siguiente. Simplemente espera al mercado y opera
de acuerdo con su sistema. Será capaz de separar el ESTADO DE SU
CUENTA DE SU OPERATIVA. Incluso no miraremos el saldo de nuestra
cuenta mientras hacemos trading, tan sólo a los indicadores para calcular
nuestro próximo punto de entrada o dónde moveremos nuestro stop loss.
Actualmente con la posibilidad de lanzar órdenes a mercado con un click
de ratón, es difícil sentarse delante de la pantalla y no hacer nada hasta
que se produzca una señal. La mayor parte del tiempo estaremos tentados
de operar varias veces. ¿Por qué sucede esto?
• Porque necesitamos hacer algo.
• Sentimos la urgencia de recuperar el dinero perdido.
• Necesitamos sentirnos ocupados con algo.
Lo que sucederá es que cazaremos pequeños beneficios y dejaremos
correr las pérdidas (debido a que son malas entradas y a que tenemos
miedo). Justamente todo lo contrario de lo que necesitamos hacer para
tener éxito en este negocio.
EL TRADER PROFESIONAL SABE (BASÁNDOSE EN SU EXPERIENCIA) QUE EL
SISTEMA QUE UTILIZA FUNCIONARÁ EN EL LARGO PLAZO. BASÁNDOSE EN
ESTE CONOCIMIENTO (100% SEGURO), SEGUIRÁ LAS REGLAS Y
APRENDERÁ A OPERAR SIN COMETER ERRORES.
5. OPERAR CON POCO RIESGO:
Ésta es la parte MÁS IMPORTANTE. Esto es lo que distingue al profesional
del novato, al ganador del perdedor.
61 Psicología del trading
Curso avanzado day trading
NO ARRIESGUE MÁS DE LO QUE SE PUEDA PERMITIR! Cuando arriesga
más de lo debido, la presión emocional será demasiado grande y no será
capaz de seguir las reglas del sistema, lo cual es lo que nos permite reducir
la adrenalina en cada operación.
La avaricia le dirá que ha empezado a operar y ha perdido rápidamente, la
única forma de recuperar el dinero al mismo ritmo es seguir operando con
el mismo tamaño en cada operación. Pues está equivocado, amigo.
Es MUY fácil perder; sin embargo, NO es tan fácil recuperar el dinero. Es
decir, ES MÁS FÁCIL PERDER QUE GANAR, sobre todo si operamos
nerviosos después de una serie de pérdidas.
Cuando operamos con un menor número de acciones, la avaricia entrará
en escena y nos dirá: “No seas tonto! Esta operación es la buena. Si operas
con el tamaño s de siempre, ganarás más; si operas sólo con la mitad
ganaras muy poco.” APRENDA A CONTROLAR LA AVARICIA. Cuando le
hable, DOMÍNELA, NEUTRALÍCELA. No deje que le controle (de lo
contrario, cierre posiciones inmediatamente mientras pueda).
Una operación con la mitad de las acciones en lugar de las que
normalmente tomaria será mucho más sencilla de manejar
psicológicamente. Nuestra adrenalina no se disparará y nuestra mente
será capaz de estar concentrada en la operación, el gráfico y las reglas del
sistema.
REDUZCA SUS RIESGOS Y CANTIDADES A FIN DE CUMPLIR ESTA REGLA.
62 Psicología del trading
Curso avanzado day trading
6. SEPÁRESE DEL DINERO:
Si piensa todo el rato en el dinero que gana o pierde, estará demasiado
apegado a él Y PERDERÁ. Si su vida depende del dinero que gane en el
mercado, PERDERÁ. Irónicamente, la gente que gana dinero en este
negocio es aquella a la que el dinero no le importa. Cuanto mejor sepamos
no tener apego al dinero, mejor seguiremos las reglas del sistema.
Cuanto más NECESITE ganar dinero, más presión tendrá para OPERAR y
HACER algo. Ello nos llevará a operar más de lo normal y saltarnos las
reglas del sistema. Por supuesto, no ganará dinero haciendo esto.
No debe importarnos si ganamos o perdemos cuando operamos.
Debemos ser como robots a los que no les importan las fluctuaciones
diarias de la cuenta. Operamos con los gráficos, esperando una SEÑAL DE
ENTRADA y preparados para gestionar la posición a medida que el
mercado se mueve.
RECUERDE, EL DINERO NO NOS IMPORTA. CUANDO TENEMOS UN
BENEFICIO LO DEJAREMOS CORRER HASTA QUE VEAMOS UNA SEÑAL
CLARA DE QUE EL MERCADO SE GIRA. CUANDO EL DINERO NO NOS
IMPORTA, SOMOS CAPACES DE DEJAR CORRER LOS BENEFICIOS.
7. MANTENGA LOS COSTES DE TRADING CONTROLADOS:
¿Cuánto dinero necesita ganar al mes para cubrir los costes de este
negocio? ¿El dinero sale de su cuenta? Debe ser consciente de que si tiene
presiones para ganar dinero, lo más probable es que no lo logre. Cuanto
63 Psicología del trading
Curso avanzado day trading
más bajos sean los costes, mejor será para nosotros psicológicamente.
Dentro de esos costes están los datos en tiempo real, la conexión a
Internet, las comisiones, los libros que compremos, los cursos a los que
asistamos, la oficina, el teléfono, el software, etc.
Aprende a controlar todos estos costes. De esta forma tendrá menos
presión en su trading.
8. CUANDO OPERE, ESTÉ COMPLETAMENTE CONCENTRADO, SIN
INTERRUPCIONES:
No podemos tener un ojo en los gráficos y el otro en otra cosa. Si tiene
otras cosas en la cabeza o le interrumpen constantemente, NO OPERE. Si
sabe que tendrá que irse en breve, NO ENTRE EN EL MERCADO.
A menos que tengamos una posición de largo plazo y una orden de stop
loss en el mercado, no opere.
Lo que generalmente sucede cuando operamos y tenemos que irnos es
que nos pondremos impacientes y terminaremos saliendo
apresuradamente y con una pérdida. No pensaremos con claridad ni
seguiremos el sistema porque tendremos otras cosas en mente. ¿Por qué
pasar por esta situación? Conserve su capital y vuelva el próximo día.
Ponga TODA su atención cuando vaya a operar.
EVITE OPERAR CON STRESS EN TODO MOMENTO.
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Curso avanzado day trading