TRABAJO COLABORATIVO EVALUACIÓN DE PROYECTOS

MOMENTO DOS

PRESENTADO POR:

DELEIDIS AYALA PARODI

1120742736

SELWING ALTURO JULIO OROZCO CÓDIGO

84’075.410

GRUPO: 102059_616

TUTOR: DIANA CAROLINA VERJAN

UNIVERSIDAD NACIONAL ABIERTA Y A DISTANCIA UNAD

FACULTAD DE CIENCIAS BÁSICAS TECNOLOGÍA E INGENIERÍA

GUAJIRA 2014-10-14

INTRODUCCION

Este trabajo fue realizado con el fin de diseñar un proyecto con base a los elementos que nos brinda la guía de la primera unidad de evaluación de proyecto llevándolo a cavo para conocer y así satisfacer las demandas del mercado como futuros ingenieros.

El mercado laboral es cada día más competido, pero ha la vez más desmejorado e inestable, se hace necesario programar nuevas opciones que simpaticen, no solo por el perfeccionamiento a nivel propio de los nuevos administradores, sino que estimulen el desarrollo de la humanidad en general en específico a los sectores menos beneficiados.

Las circunstancias socio estadísticas y bioclimáticas de Colombia, convierten al país en un potencial polo de desarrollo a nivel regional, capaz de desenvolver nuevos bienes que por ser tan especiales ayuden a aumentar la calidad de vida de todas las personas que los consuman y en especial de aquel sector de la sociedad involucrado en la creación del mismo.

NOMBRE DEL PROYECTO

EMPRESA INDUSTRIAL COMERCIALIZADORA Y DESPULPADORA DE MANGO

NECESIDADES QUE SATISFACEN:

Suministro de pulpa de fruta a la comunidad de Riohacha -guajira al menor costo posible.

Determinar la factibilidad técnica y económica del montaje de una planta despulpadora de la fruta de mango en el municipio de Riohacha (Guajira)

Se caracterizan por poseer unas condiciones climáticas optimas para el cultivo de frutales; esta actividad se ha venido desarrollando durante muchos años de manera artesanal destinando parte de la producción satisfacer la demanda regional, sin generarle ningún valor agregado. Los más beneficiados con esta práctica son las empresas del interior del país ya que aprovechan los bajos precios que tienen las frutas en el mercado regional sin generar ningún tipo de desarrollo para los productores y la sociedad de estratos bajos que son los más necesitados.

Desarrollo de cada uno de los puntos

La adecuación física del proyecto presentado fue de 4.700.000

No. 1 INVERSION EN OBRAS FISICAS

DETALLE DE INVERSION CANTIDADCOSTO

UNITARIO COSTO TOTALConstrucción de alberca para agua 1 1.500.000 1.500.000

División modular 1 800.000 800.000Luces 4 50.000 200.000

acondicionamiento cuarto para bodega 1 1.200.000 1.200.000Pintura 1 500.000 500.000

Mano de obra (días) 5 100.000 500.000Total 4.700.000

Determinar los costos económicos que se requieren para poner en funcionamiento la empresa.

No. 3 INVERSION DE HERRAMIENTAS

DETALLE DE INVERSIÓN CANTIDAD COSTO UNITARIO COSTO TOTALVIDA UTIL

(años)cuchillos eléctricos 2 30.000 60.000 5utensilios de cocina 3 250.000 750.000 5canastas plásticas 50 2.000 50.000 5estebas para almacenar el producto terminado 10 13.000 130.000 5mesas industriales de acero (2 x 1.20mt) 1 980.000 980.000 5bascula de 2kg 1 479.000 479.000 5

Total 2.449.000

No. 2 INVERSION EN MAQUINARIA Y EQUIPO DE PRODUCCIÓNDETALLE DE INVERSIÓN

INVERSIONES CANTIDAD COSTO UNITARIO COSTO TOTALVIDA UTIL

(años)lavadora de fruta 2 150.000 300.000 10despulpadora 2 350.000 1.750.000 10refinadora 2 900.000 450.000 10marmitas (hoyas a gas) 2 470.000 940.000 5Software 1 350.000 350.000 5Computador 1 1.300.000 1.300.000 5Impresora 1 250.000 250.000 5Aire Acondicionado 1 900.000 900.000 5cava de congelación 1 30.870 30.870 5

Total 6.270.870

No. 4 INVERSIÓN EN MUEBLES, ENSERES Y EQUIPOS DE ADMINISTRACIÓN

DETALLE DE INVERSION CANTIDAD COSTO UNITARIO COSTO TOTALVIDA UTIL

(años)Escritorio Tipo gerencia 1 320.000 320.000 10Escritorio Tipo secretaria 1 310.000 310.000 10Escritorio auxiliar 1 140.000 140.000 10Horno microondas 1 120.000 120.000 10Archivador 1 140.000 140.000 10Extintor 2 60.000 120.000 10Vitrinas 1 200.000 200.000 10Mesa cortadora 1 150.000 150.000 10Mesa de planchar 1 400.000 400.000 10Sillas operarias 2 700.000 1.400.000 10Sillas tipo sala 12 15.000 180.000 10

Total 3.480.000

No. 5 INVERSION EN ACTIVOS INTANGIBLESDETALLE DE INVERSION COSTOESTUDIO DE PREFACTIBILIDAD (42.85714%) 310.000ESTUDIO DE FACTIBILIDAD (57.14286%) 420.000LICENCIAS 500.000GASTOS DE ORGANIZACIÓN 260.000MONTAJE Y PUESTA EN MARCHA 210.000ENTRENAMIENTO DE PERSONAL 180.000IMPREVISTOS 190.000TOTAL GASTOS PREOPERATIVOS 2.070.000

No. 6 COSTO MANO DE OBRA

CARGOREMUNERACIÓN

MENSUALREMUNERACIÓN

ANUALPRESTACIONES

SOCIALES PRIMER AÑOOperador de lavadora 616.000 7.392.000 3.982.440 11.374.440Operador de despulpadora 616.000 7.392.000 3.982.440 11.374.440empacador 616.000 7.392.000 3.982.440 11.374.440Subtotal _ 22.176.000 11.947.320 34.123.320Subtotal _ 22.176.000 11.947.320 34.123.320

No. 7 PORCENTAJES UTILIZADOS PARA PRESTACIONES SOCIALES Y APORTES% ITEM

9 ICBF, SENA Y CAJA 8,33 CESANTIAS 8,33 PRIMAS 4,17 VACACIONES

8,5 SALUD 12 PENSIONES

1,045 RIESGOS 0,5 DOTACION

1 TRANSPORTE 1 INTERESES CESANTIAS

53,875 TOTAL

No. 8 COSTOS DE MATERIALES (primer año de operaciones)

MATERIALUNIDAD DE

MEDIDA CANTIDAD COSTO UNITARIO TOTAL AÑOA. MATERIALES DIRECTOS

rollos de bosas polietileno metros 200 8.000 1.600.000tanque con válvula unidad 1 150.000 150.000maquina selladora para bolsas unidades 1 80.000 80.000lodaforos o amonios litros 20 5000 100.000caja de cartón unidad 500 500 250.000mango kg 50.000 200 10000000Subtotal Materiales Directos 12.180.000

B. MATERIALES INDIRECTOS

termómetro unidad 2 78.500 157.000canecas para desechos Unidad 8 20.000 160.000tablas de picar Unidad 5 49.000 245.000guantes Unidad 1 10.800 10.800Subtotal Materiales Indirectos 572.800 TOTAL 12.752.800

No. 10 GASTOS POR DEPRECIACIÓN ACTIVOS DE PRODUCCIÓN

ACTIVO VIDA UTIL COSTO ACTIVO DEPRECIACION ANUAL

VALOR RESIDUAL

1 2 3 4 5 lavadora de frutas 10 150.000 15.000 15.000 15.000 15.000 15.000 75.000despulpadora 10 350.000 35.000 35.000 35.000 35.000 35.000 175.000refinadora 10 900.000 90.000 90.000 90.000 90.000 90.000 450.000marmitas (hoyas a gas) 10 470.000 47.000 47.000 47.000 47.000 47.000 235.000Software 5 350.000 70.000 70.000 70.000 70.000 70.000 0Computador 5 1.300.000 260.000 260.000 260.000 260.000 260.000 0Impresora 5 250.000 50.000 50.000 50.000 50.000 50.000 0Aire Acondicionado 10 900.000 90.000 90.000 90.000 90.000 90.000 450.000cava de congelación 5 30.870 6.174 6.174 6.174 6.174 6.174 0TOTAL ACTIVOS DE PRODUCCION 663.175 663.175 663.175 663.175 663.175 1.385.000

No. 9 COSTO DE SERVICIO (primer año)SERVICIO MEDIDA CANTIDAD COSTO UNITARIO TOTAL AÑO

Energía Eléctrica Kw_ hora 6.100 340 2.074.000Alumbrado público Cargo fijo 14 10.000 140.000Aseo Cargo fijo 13 34.200 444.600Acueducto Mts3 250 24.000 6.000.000Teléfono Promedio 13 150.000 1.950.000Mantenimiento Equipo Bimensual 7 29.000 203.000Arrendamiento Mensual 14 600.000 8.400.000 TOTAL 19.211.600

No. 12 REMUNERACIÓN AL PERSONAL ADMINISTRATIVO

CARGOREMUNERACIÓN

MENSUALREMUNERACIÓN

ANUALPRESTACIONES

SOCIALES AÑOS 1B. ADMINISTRACION GERENTE GENERAL 1.400.000 16.800.000 9.051.000 25.851.000SECRETARIA RECEPCIONISTA 616.000 7.392.000 3.982.440 11.374.440CONTADOR (HONORARIOS) 400.000 4.800.000 0 4.800.000OFICIOS VARIOS MEDIO TIEMPO 308.000 3.696.000 1.991.220 5.687.220 subtotal 2.724.000 32.688.000 15.024.660 47.712.660

No. 13 OTROS GASTOS ADMINISTRATIVOS

SERVICIO UNIDAD DE MEDIDA CANTIDAD COSTO UNITARIO TOTAL AÑO 1Útiles y papelería año 1 250.000 250.000Servicios públicos año 1 436.009 436.009Cafetería año 1 125.000 125.000 TOTAL 811.009

No. 11 GASTOS POR DEPRECIACIÓN ACTIVOS DE ADMINISTRACIÓN

ACTIVO VIDA UTIL COSTO ACTIVO DEPRECIACION ANUAL VALOR

RESIDUAL 1 2 3 4 5 Activos de Administración 10 3.480.000 348.000 348.000 348.000 348.000 348.000 1.740.000Total activos de administración 3.480.000 173.646 348.000 348.000 348.000 348.000 868.230

No 14. AMORTIZACION A GASTOS DIFERIDOS

ACTIVO INTANGIBLE PLAZO (en años) AMORTIZACIÓN

COSTO DEL ACTIVO

VALOR AMORTIZACION ANUAL

1 2 3 4 5

Gastos preoperativos 5 2.070.000 414.000 414.000 414.000 414.000 414.000

AMORTIZAR 414.000 414.000 414.000 414.000 414.000

ACTIVO INTANGIBLE PLAZO (en años) AMORTIZACIÓN

COSTO DEL ACTIVO

VALOR AMORTIZACION ANUAL

1 2 3 4 5

Amortización en cifras físicas 5 4.700.000 940.000 940.000 940.000 940.000 940.000

TOTAL A AMORTIZAR 940.000 940.000 940.000 940.000 940.000

TOTAL AMORTIZACION ANUAL 6.770.000 1.354.000 1.354.000 1.354.000 1.354.000 1.354.000

No 15. Gastos de venta (primer año de operaciones).

SERVICIO UNIDAD DE MEDIDA CANTIDAD COSTO UNITARIO AÑO 1

Publicidad MES 12 $ 300.000 $ 3.600.000 Transporte MES 12 $ 37.000 $ 444.000

TOTAL $ 4.044.000

No. 16 DISTRIBUCION DE COSTOS

COSTO COSTO FIJO COSTO

VARIABLE

Costo de Producción    

Mano de Obra directa   $ 34.123.320

Mano de obra indirecta $ -  

Materiales directos   $ 12.180.000

Materiales indirectos   $ 572.800

Depreciación $ 663.174  

Servicios   $ 19.211.600

Mantenimiento $ - $ -

Subtotal $ 663.174 $ 66.087.720

     

Gastos de Administración    

Sueldos y prestaciones $ 47.712.660  

Otros gastos $ 811.009  

Pre operativos $ 1.354.000  

Depreciación $ 173.646  

Subtotal $ 50.051.315  

     

Gastos de Ventas    

Publicidad, promoción, transportes $ 4.044.000  

Sueldos y prestaciones $ -  

Depreciación $ -  

Subtotal $ 4.044.000  

     

TOTAL $ 54.758.489 $ 66.087.720

COSTOS TOTALES   $ 120.846.209

     

N0 17 Datos agrupados para calcular punto de equilibrio.

UNIDADES COSTO FIJO COSTO VARIABLE COSTO TOTAL INGRESO TOTAL0 $ 54.758.489 0 $ 54.758.489 $ 0

400 $ 54.758.489 $ 24.476.933 $ 79.235.422 $ 50.000.000 800 $ 54.758.489 $ 48.953.867 $ 103.712.356 $ 100.000.000

1200 $ 54.758.489 $ 73.430.800 $ 128.189.289 $ 150.000.000 1600 $ 54.758.489 $ 97.907.733 $ 152.666.222 $ 200.000.000 2000 $ 54.758.489 $ 122.384.667 $ 177.143.156 $ 250.000.000

ejemplo punto de equilibrio varias lineas

No 18 Cálculo del punto de equilibrio en varias líneas. ACTIVIDADES A B CPARTICIPACION 40% 35% 25%PRECIO DE VENTAS 125.000 115.000 110.000COSTOS VARIABLES 100.000 100.000 100.000MARGEN DE CONTRIBUCION 25.000 15.000 10.000COSTOS FIJOS SON: $ 54.758.489

Margen de contribución promedio ponderado

No 19 Comprobación del punto de equilibrioDESCRIPCION A B C

VENTAS 154.249.265 ER | 84.837.096 COSTOS VARIABLES 123.399.412 107.974.485 77.124.632 MARGEN DE CONTRIBUCION 30.849.853 #¡VALOR! 7.712.463 TOTAL DE VENTAS #¡VALOR!TOTAL DE COSTOS VARIABLES 308.498.530TOTAL MARGEN DE CONTRIBUCION #¡VALOR!COSTOS FIJOS $ 54.758.489 UTILIDAD #¡VALOR!

No 20 Determinación del punto de equilibrio en pesos

PRODUCTOS A B C TOTALES

Unidades 1.234 1.080 771 3.085Ingresos 154.249.265 ER | 84.837.096 239.086.360Costo Variable por unidad 100.000 100.000 100.000 300.000% en pesos 65% #¡VALOR! 35% #¡VALOR!

No21 Comprobación del punto de equilibrio en pesos.

ITEMS A B C TOTALESIngresos 154.249.265 ER | 84.837.096 239.086.360Costos variables 123.399.412 107.974.485 77.124.632 Contribución Marginal en Pesos 30.849.853 #¡VALOR! 7.712.463

Contribución Marginal en % 20% #¡VALOR! 9% Total en Ingresos 239.086.360Total de costos variables 308.498.530Total de margen de contribución -69.412.169Total de Porcentaje 129%

No 22 Distribución en pesos del punto de equilibrio.

PRODUCTOS A B C TOTALES

Mezcla Conformada 65% #¡VALOR! 35% #¡VALOR!

Ingresos 75.166.080 #¡VALOR! 41.341.344 116.507.423Hasta aquí ejemplo de punto de equilibrio en varios líneas

No 23 Programa de inversión fija del proyecto. AÑOS

CONCEPTOS 0 1 2 3 4 5Activos fijos y tangibles Maquinaria y Equipo $ 6.270.870 Mobiliario y decoración $ - Muebles y Equipo de Oficina $ 3.480.000

SUBTOTAL $ 9.750.870 ACTIVOS DIFERIDOS Adecuaciones ,obras físicas $ 4.700.000 Gastos preoperativos $ 2.070.000 SUBTOTAL $ 6.770.000 TOTAL INVERSION FIJA $ 16.520.870

No 24 Costos OperacionalesCONCEPTO AÑO

1 Gastos de producción $ 66.750.894 Gastos Administrativos $ 50.051.315 Gastos de venta $ 4.044.000 Total Costos

Operacionales $ 120.846.209

N0 25 Capital de trabajo términos constantesSin incremento en producción

DETALLE AÑOS 0 1 2 3 4CAPITAL DE TRABAJO $ 9.887.949 $ 599.129 $ 599.129 $ 599.129 $ 599.129 $ -TOTAL INVERSION $ 10.205.000 $ 618.340 $ 618.340 $ 618.340 $ 618.340

No 26 Inversión de capital de trabajo (términos constantes). Con incremento en producción

DETALLE AÑOS 0 1 2 3 4CAPITAL DE TRABAJO $ 10.205.000 $ 618.340 $ 618.340 $ 618.340 $ 618.340 Incremento Valor en la producción $ 432.881 $ 432.881 $ 432.881

$ 26.229 $ 52.458 TOTAL INVERSION $ 10.205.000 $ 618.340 $ 1.051.221 $ 1.077.450 $ 1.103.679

Calculo del capital de trabajo a terminos corrientesinflación $ 0,0645 Incremento año 2 $ 658.223 incremento año 3 $ 700.678 incremento año 4 $ 745.872 incremento año 5 $ 793.980

No 27 Inversion en Capital de trabajo , sin incremento en produccionDETALLE AÑOS

0 1 2 3 4CAPITAL DE TRABAJO $ 10.205.000 $ 658.223 $ 700.678 $ 745.872 $ 793.980

No 28 Inversión de capital de trabajo con incremento en producciónDETALLE AÑOS

0 1 2 3 4CAPITAL DE TRABAJO $ 10.205.000 $ 658.223 $ 700.678 $ 745.872 $ 793.980 Incremento En Capital de trabajo $ 460.802 $ 490.524 $ 522.162 $ 555.842 TOTAL INVERSION $ 10.205.000 $ 1.119.024 $ 1.191.201 $ 1.268.034 $ 1.349.822

N0 29. PRESUPUESTO DE CAPITAL DE TRABAJO PUNTO DE VISTA CONTABLE (Terminos constantes) con incremento de producción AÑOS CONCEPTO 0 1 2 3 4Activos Corrientes de caja y bancos 5.010.422 5.628.852 6.247.192 6.865.532 7.483.872Cuentas por cobrar inventarios 5.194.578 5.194.578 5.627.459 6.086.569 6.571.908TOTAL ACTIVOS CORRIENTES 10.205.000 10.823.430 11.874.651 12.952.101 14.055.780

Pasivos 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0Corrientes cuentas por pagar 0 0 0 0 0

Capital de Trabajo 10.205.000 10.823.430 11.874.651 12.952.101 14.055.780

Incremento de capital de trabajo 10.205.000 618.430 1.051.221 1.077.450 1.103.679

Capital de trabajo $ 10.205.000

N0. 30 PROGRAMA DE INVERSIONES (términos constantes) AÑOS CONCEPTO 0 1 2 3 4Inversión fija -16.520.870 Capital de trabajo -10.205.000 -618.430 -618.430 -618.430 -618.430

TOTAL DE INVERSIONES -21.123.832 -618.430 -618.430 -618.430 -618.430

No. 31 CUADRO VALOR RESISUAL ACTIVOS ALFINAL DEL PERIODO DE EVALUACIÓN (Términos constantes) AÑOS CONCEPTO 0 1 2 3 4 5Otros activos producción 1.385.000Activos administrativos 1.740.000Activos de ventas _Activos de distribución _Subtotal valor residual Activos fijos 3.125.000Capital de trabajo 12.678.720

15.803.720TOTAL VALOR RESIDUAL 15.803.720

No. 32 PRESUPUESTO DE COSTOS DE PRODUCCION (términos constantes) AÑOS CONCEPTO 0 1 2 3 4 51. Costos Directos Materiales Directos 12.180.000 12.965.610 12.965.610 12.965.610 12.965.610 12.965.610Mano de Obra Directa 34.123.320 34.123.320 34.123.320 34.123.320 34.123.320 34.123.320Depreción 663.174 663.174 663.174 663.174 663.174 663.174

Subtotal Costos Directos 46.966.494 47.752.104 47.752.104 47.752.104 47.752.104 47.752.104

2. Gastos Generales de producción 572.800 609.746 609.746 609.746 609.746 609.746Materiales Indirectos _ _ _ _ _ _Mano de obra indirecta Servicios y otros $ 19.211.600 $ 20.450.748 $ 20.450.748 $ 20.450.748 $ 20.450.748 $ 20.450.748

Subtotal Gastos generales de producción 19.784.400 21.060.494 21.060.494 21.060.494 21.060.494 21.060.494

TOTAL COSTOS DE PRODUCCIÓN 66.750.894 68.812.598 68.812.598 68.812.598 68.812.598 68.812.598

No. 33 PRESUPUESTO DE GASTOS DE ADMINISTRACIÓN (Términos constantes) AÑOS CONCEPTO 1 2 3 4 5Sueldos y prestaciones 47.712.660 47.712.660 47.712.660 47.712.660 47.712.660Pagos de servicios varios 811.009 811.009 811.009 811.009 811.009Otros egresos _ _ _ _ _Depreciación 173.646 173.646 173.646 173.646 173.646Amortización diferidos 1.354.000 1.354.000 1.354.000 1.354.000 1.354.000

TOTAL GASTOS DE ADMINISTRACIÓN 50.051.315 50.051.315 50.051.315 50.051.315 50.051.315

No. 34 PRESUPUESTO DE GASTOS DE VENTAS TOTAL AÑO CONCEPTO 1 2 3 4 5Publicidad 3.600.000 3.600.000 3.600.000 3.600.000 3.600.000Transporte 444.000 444.000 444.000 444.000 444.000TOTAL GASTOS VENTA 4.044.000 4.044.000 4.044.000 4.044.000 4.044.000

No. 35 PROGRAMACION DE COSTOS OPERACIONALES (Términos constantes) AÑOS CONCEPTO 1 2 3 4 5Costos de produccion 66.750.894 68.812.598 68.812.598 68.812.598 68.812.598Gastos administrativos 50.051.315 50.051.315 50.051.315 50.051.315 50.051.315Gastos de venta 4.044.000 4.044.000 4.044.000 4.044.000 4.044.000TOTAL COSTOS OPERACIONALES 120.846.209 122.907.913 122.907.913 122.907.913 122.907.913

No. 36 FLUJO NETO DE INVERSIONES SIN FINANCIAMIENTO (Términos constantes) AÑOS CONCEPTO 0 1 2 3 4 5Inversión Fija -16.520.870 Capital de trabajo -10.205.000 -618.340 -618.340 -618.340 -618.340 -12.678.360Valor Residual 15.803.720Flujo Neto de Inversión -26.725.870 -618.340 -618.340 -618.340 -618.340 3.125.360

No. 37 PROGRAMA DE INVERSIONES CON FINANCIAMIENTO AÑOS CONCEPTO FUENTES 0 1 2 3 4 5Activos Fijos Tangibles Maquinaria y equipo Pr -6.270.870 Mobiliario y decoración Pr _ Muebles y equipos de oficina Pr -3.480.000 -9.750.870 Activos Diferidos Gastos pre operacionales Pr -2.070.000 Obras físicas instalación Pr -4.700.000 Capital de trabajo Cr y Pr -10.205.000 -618.430 -618.430 -618.430 -618.430 TOTAL INVERSIONES -26.725.870 -618.340 -618.340 -618.340 -618.340

No 38 PROGRAMA DE AMORTIZACION DE CREDITO (Términos Constantes)

PERIODO PAGO ANUAL AINTERESES SOBRE

SALDOS 0,2387VALOR DISPONIBLE PARA AMORTIZAR

SALDOS A FINAL DEL AÑO

DATOSI= 23,87% EA

P= -9.908.430N= 5 AÑOSA= 3.599.372

TABLA DE AMORTIZACION DE CREDITO

CUOTASALDO INICIAL INTERES

ABONO CAPITAL

VALOR CUOTA

SALDO FINAL

1 9.908.430 2.365.142 1.234.230 3.599.372 8.674.200

2 8.674.200 2.070.532 1.528.841 3.599.372 7.145.360

3 7.145.360 1.705.597 1.893.775 3.599.372 5.251.585

4 5.251.585 1.253.553 2.345.819 3.599.372 2.905.766

5 2.905.766 693.606 2.905.766 3.599.372 (0)

No. 39 Datos deflactados de intereses y amortización de capital

Datos deflactados de intereses y amortización de capital

Años 1 2 3 4 5

Intereses 2.221.834 1.827.219 1.413.967 976.248 507.440

Capital 1.159.446 1.349.183 1.569.970 1.826.888 2.125.848

No. 40 FLUJO NETO DE OPERACIÓN SIN FINANCIAMIENTO (Términos constantes) AÑOS CONCEPTO 1 2 3 4 5Total ingresos 135.000.000 143.707.500 143.707.500 143.707.500 143.707.500Total costos operacionales 120.846.209 128.525.181 128.525.181 128.525.181 128.525.181 Utilidad operacional 14.153.791 15.182.319 15.182.319 15.182.319 15.182.319Menos impuestos 4.670.751 5.010.165 5.010.165 5.010.165 5.010.165 Utilidad Neta 9.483.040 10.172.154 10.172.154 10.172.154 10.172.154Más depreciación 836.820 836.820 836.820 836.820 836.820Más Amortización de Diferidos 1.354.000 1.354.000 1.354.000 1.354.000 1.354.000

FLUJO NETO DE OPERACIÓN SIN FINANCIAMIENTO 11.673.860 12.362.974 12.362.974 12.362.974 12.362.974

No. 41 FLUJO FINANCIERO NETO DEL PROYECTO SIN FINANCIAMIENTO (Términos constantes) AÑOS CONCEPTO 0 1 2 3 4 5Flujo neto de inversión -26.725.870 -618.340 -618.340 -618.340 -618.340 3.125.360Flujo neto de opéración 11.673.860 12.362.974 12.362.974 12.362.974 12.362.974

Flujo financiero neto del proyecto sin financiamiento -21.123.832 11.055.520 11.744.634 11.744.634 11.744.634

No. 42 FLUJO NETO DE INVERSIONES CON FINANCIAMIENTO (Términos constantes) AÑOS CONCEPTO 0 1 2 3 4 5Inversión fija -16.520.870 Intereses durante la implementación _ _ Capital de trabajo -10.205.000 -618.340 -618.340 -618.340 -618.340 -12.678.360 Valor residual Flujo Neto de Inversión -26.725.870 -618.340 -618.340 -618.340 -618.340 -12.678.360

No. 43 FLUJO NETO DE OPERACIONES FINANCIERO CON FINANCIAMIENTO (Términos constantes) AÑOS CONCEPTO 1 2 3 4 5Total ingresos Operacionales 135.000.000 143.707.500 143.707.500 143.707.500 143.707.500Menos costos operacionales 120.846.209 128.525.181 128.525.181 128.525.181 128.525.181

Utilidad operacional 14.153.791 15.182.319 15.182.319 15.182.319 15.182.319Menos Gastos Financieros 2.221.834 1.827.219 1.413.967 976.248 507.440

Utilidad Gravable 11.931.957 13.355.100 13.768.352 14.206.071 14.674.879Menos impuestos 3.937.546 4.407.183 4.543.556 4.688.003 4.842.710

Utilidad Neta 7.994.411 8.947.917 9.224.796 9.518.068 9.832.169Más depreciación 836.820 836.820 836.820 836.820 836.820Más Amortización de Diferidos 1.354.000 1.354.000 1.354.000 1.354.000 1.354.000

Flujo Neto de Operación 10.185.231 10.616.409 10.893.287 11.170.165 11.447.043

No. 44 FLUJO NETO DE OPERACIONES FINANCIERO CON FINANCIAMIENTO (Términos constantes) AÑOS CONCEPTO 0 1 2 3 4 5Flujo neto de inversión -26.725.870 -618.340 -618.340 -618.340 -618.340 12.678.358Flujo neto de operación 10.185.231 10.616.409 10.893.287 11.170.165 11.447.043

Flujo financiero neto del proyecto del proyecto con financiamiento -21.123.832 9.566.891 9.998.069 10.274.947 10.551.825 24.125.401

N0. 45 FLUJO NETO DE INVERSIONES PARA EL INVERSIONISTA (Términos constantes) AÑOS CONCEPTO 0 1 2 3 4 5

Inversion fija -16.520.870 Interes durante la implementación _ Capital de trabajo -10.205.000 -618.340 -618.340 -618.340 -618.340 12.678.360

Valor residual 15.803.720

Crédito 9.908.430

Amortización Crédito -1.159.446 -1.349.183 -1.569.970 -1.826.888 -2.125.848

Flujo Neto de inversión -16.817.440 -1.777.786 -1.967.523 -2.188.310 -2.445.228 26.356.232

N0. 46 FLUJO NETO DE OPERACIONES PARA EL INVERSIONISTA (Términos constantes) AÑOS CONCEPTO 1 2 3 4 5Total ingresos 135.000.000 143.707.500 143.707.500 143.707.500 143.707.500Menos costos operacionales 120.846.209 128.525.181 128.525.181 128.525.181 128.525.181

Utilidad operacional 14.153.791 15.182.319 15.182.319 15.182.319 15.182.319Menos gastos financieros 2.221.834 1.827.219 1.569.970 976.248 507.440

Utilidad Gravable 11.931.957 13.355.100 13.612.349 14.206.071 14.674.879Menos impuestos 3.937.546 4.407.183 4.492.075 4.688.003 4.842.710

Utilidad Neta 7.994.411 8.947.917 9.120.274 9.518.068 9.832.169Más Depreciación 836.820 836.820 836.820 836.820 836.820Más Amortización de Diferidos 1.354.000 1.354.000 1.354.000 1.354.000 1.354.000

FLUJO NETO DE OPERACIÓN 10.185.231 11.138.737 11.311.094 11.708.888 12.022.989

N0. 47 FLUJO FINANCIERO NETO PARA EL INVERSIONISTA (Términos constantes) AÑOS CONCEPTO 0 1 2 3 4 5

Flujo neto de inversión -16.817.440 -1.777.786 -1.967.523 -2.188.310 -2.445.228 26.356.232Flujo neto de operación 10.185.231 11.138.737 11.311.094 11.708.888 12.022.989

Flujo financiero neto del proyecto -16.817.440 8.407.446 9.171.214 9.122.784 9.263.660 38.379.221

N0. 48 FLUJO DE FONDOS PARA EL INVERSIONISTA (Términos constantes)

INVERSIONES IMPLEMENTACION OPERACIÓN (AÑOS) 0 1 2 3 4 5Activos fijos tangibles -9.750.870 Gastos pre operativos -2.070.000 Intereses implementación -4.700.000 Capital de trabajo -10.205.000 -618.340 -618.340 -618.340 -618.340 _ Inversión Total -26.725.870 -618.340 -618.340 -618.340 -618.340 _

Créditos para inversión en activos fijos 9.908.430

Inversión Neta -16.817.440 -618.340 -618.340 -618.340 -618.340 0Amortización créditos -1.159.446 -1.349.183 -1.569.970 -1.826.888 -2.125.848

Valor Residual _Capital de trabajo 12.678.360Activos fijos 15.803.720

Flujo neto de inversores -16.817.440 -1.777.786 -1.967.523 -2.188.310 -2.445.228 26.356.232OPERACIÓN Ingresos: Ventas 135.000.000 143.707.500 143.707.500 143.707.500 143.707.500Total ingresos 135.000.000 143.707.500 143.707.500 143.707.500 143.707.500Costos Costo de Producción 66.750.894 68.812.598 68.812.598 68.812.598 68.812.598Gastos de Administración 50.051.315 50.051.315 50.051.315 50.051.315 50.051.315Gastos de Venta 4.044.000 4.044.000 4.044.000 4.044.000 4.044.000Total costos operacionales 120.846.209 122.907.913 122.907.913 122.907.913 122.907.913Utilidad Operacional 14.153.791 15.182.319 15.182.319 15.182.319 15.182.319Gastos financieros 2.221.834 1.827.219 1.413.967 976.248 507.440Utilidad Gravable 11.931.957 13.355.100 13.768.352 14.206.071 14.674.879Impuestos -3.937.546 -4.407.183 -4.543.556 -4.688.003 -4.842.710Utilidad Neta 7.994.411 8.947.917 9.224.796 9.518.068 9.832.169Depreciaciones 836.820 836.820 836.820 836.820 836.820Amortización diferidos 1.354.000 1.354.000 1.354.000 1.354.000 1.354.000Flujo neto de operación 10.185.231 11.138.737 11.415.616 11.708.888 11.500.661

FLUJO DE FONDOS PARA EL

INVERSIONISTA -16.817.440 8.407.446 9.171.214 9.227.306 9.263.660 37.856.893

CONCLUSIÓN

Una vez que se realizan los cálculos pertinentes a las anteriores variables se establece si se dan las condiciones de viabilidad y de factibilidad que les permita a los inversionistas tomar las decisiones conducentes a la puesta en marcha de este proyecto empresarial, es responsabilidad de los Administradores de empresas realizar estos análisis para ayudar en esta toma de decisiones.

BIBLIOGRAFÍA

Modulo de evaluación de proyecto 2014. Unidad 1 estudio financiero del proyecto.

www.frutasyhortalizas.com.co

Frutas procesadas: JUGOS Y PULPAS DE FRUTAS, ICONTEC, 1994.