1. REFORMA CONTABLE1.1 Implantación de las NIC

• ¿Qué son las N.I.C.?– N.I.C.: normas internacionales de contabilidad (IAS)– N.I.I.F.: normas internacionales de información financiera (IFRS)– Normas contables homologadas a nivel internacional, con el fin de

armonizar la información financiera. Actualmente se componen de 41 documentos sobre normas de valoración y registro contable

• ¿Quién las emite?– El I.A.S.B. (antes IASC): organismo privado internacional

denominado International Accounting Standard Board fundado en 1973 por 19 socios (bancos, agencias de valores, auditores multinacionales, etc)

– Existe un comité para su interpretación y resolución de dudas, denominado IFRIC

– Han sido adoptadas por el Consejo y el Parlamento Europeo. Japón lo está estudiando.

• Relación de NIC / NIIF en vigor

NIC 1 Estados financieros NIC 29 Información en economías hiperinflacionariasNIC 2 Existencias NIC 30 Información a revelar en bancos y entidades financierasNIC 7 Estado de Flujos de Efectivo NIC 31 Información de intereses en negocios conjuntosNIC 8 Políticas contables, cambios estimaciones y errores NIC 32 Instrumentos financierosNIC 10 Hechos posteriores NIC 33 Ganancias por acciónNIC 11 Contratos de construcción NIC 34 Información financiera intermediaNIC 12 Impuesto sobre las ganancias NIC 35 Explotaciones en interrupción definitivaNIC 14 Información financiera por segmentos NIC 36 Deterioro de valor de los activosNIC 15 Efecto de cambios en precios NIC 37 Provisiones, activos y pasivos contingentesNIC 17 Inmovilizado material NIC 38 Activos inmaterialesNIC 18 Arrendamientos NIC 39 Instrumentos financierosNIC 19 Ingresos ordinarios NIC 40 Inmuebles de inversiónNIC 20 Retribuciones a empleados. Subvenciones oficiales NIC 41 AgriculturaNIC 21 Variaciones de tipos de cambioNIC 23 Costes por intereses NIIF 1 Aplicación por primera vez de las NIC / NIIFNIC 24 Información sobre partes vinculadas NIIF 2 Remuneraciones basadas en accionesNIC 26 Información sobre prestaciones por planes de retiros NIIF 3 Combinaciones de negociosNIC 27 Estados financieros consolidados NIIF 4 Contratos de segurosNIC 28 Inversiones en asociadas NIIF 5 Inmovilizados para su venta y explotaciones detenidas

• ¿En qué nos afectan?

– Suponen una modificación de la contabilidad actual– Desde el 1 de enero de 2005 son de obligado cumplimiento

para grupos internacionales cotizados y para entidades financieras

– Presumiblemente, se implantarán con carácter general en 2007 (efectos 2006), mediante nuevo PGC del ICAC

– Conveniencia de adaptarse adecuadamente: responsabilidad de administradores

– Necesidad de formación adecuada

• Implican un cambio conceptual importante

– Modificación de normas actuales: CC, LSA, LSRL, PGC RD 1643/1990

– Se basan en la realidad de transacción frente a la forma legal de la misma del PGC actual

– No son reglas, sino principios. No son un plan de cuentas– Se incorporan conceptos de economía financiera, como los

flujos de caja descontados– Criterios básicos NIC:

• Empresa en funcionamiento• Devengo• Prudencia pierde relevancia

– Características: relevancia y fiabilidad

• Nuevas definiciones

– Activo: recurso controlado por la empresa que generará flujos de caja futuros (gastos activados?, provisiones?)

– Pasivo: obligación presente que supondrá salidas de caja (subvenciones?, provisiones?)

– Patrimonio: parte residual de los activos perteneciente a los propietarios, deducidos ya los pasivos exigibles

– Ingresos: incrementos de beneficios y de valor de los activos que aumentan el patrimonio neto, y que no son aportaciones de socios

– Gastos: decrementos de beneficios o de valor de los activos, que reducen el patrimonio neto y no son detracciones de socios

• Nuevas definiciones

– Criterio para contabilizar: probabilidad de que ocurra y cuantificable

– Criterios de valoración» Coste histórico» Valor actual neto: free cash flow» Valor razonable: fair value, lo que estarían

dispuestos a transacionar dos partes no vinculadas» Valor de reposición» Valor de realización

• Nuevos estados financieros

– Actualmente: Balance de Situación y Cuenta de Pérdidas y Ganancias

– Bajo NIC• Balance de situación• Cuenta de Pérdidas y Ganancias• Estado de Flujos de Tesorería• Estado de Variaciones del Patrimonio Neto

• Nuevos modelo de Balance de Situación (ejemplo)

ACTIVO PASIVO

Activos no circulantes PatrimonioInmovilizados Capital

Inversiones en sociedades Reservas

Otras inversiones Resultados

Impuestos anticipados

Pasivos no circulantesActivos circulantes Pasivos con interés

Existencias Impuestos diferidos

Clientes Otro exigible

Deudores

Efectivo Pasivos circulantesPasivos con interés

Proveedores

Otras deudas

TOTAL ACTIVO TOTAL PASIVO

• Nuevos modelo de Cta. de Pérdidas y Ganancias (ejemplo)

Ingresos de explotación-Coste de las ventas

-Trabajos y servicios exteriores

-Gastos de personal

-Amortizaciones

-Otros gastos

Resultado de explotaciónCostes financieros netos

Resultados en consolidadas

Resultado ordinarioImpuesto sobre sociedades

Resultado neto ordinarioSocios externos

Resultado neto ordinario

• Nuevos modelo de Estado de Flujos de Tesorería (ejemplo)Actividades de explotación

Resultado neto después de impuestos

Amortizaciones

Provisiones

Beneficio venta activos

Variación del circulante

CASH FLOW OPERATIVO

Inversiones

Desinversiones

CASH FLOW ACT. INVERSIÓN

Aumentos de capital

Dividendos distribuidos

Préstamos y créditos recibidos

Reembolso de préstamos

CASH FLOW ACT. FINANCIACIÓN

Efectos del tipo de cambio

AUMENTOS DE EFECTIVOEFECTIVO INICIALEFECTIVO FINAL

• Nuevos modelo de Patrimonio Neto (ejemplo)

CapitalPrimas de emisión

Acciones propias

Reservas consolidadas

Diferencias de conversión

Reservas valor razonable

Total Fondos Propios

Socios externos

Total patrimonio

31 de diciembre de XX -1

Cuenta de pérdidas y ganacias

Beneficio de XX

Operaciones con accionistas

Dividendos

Ampliaciones de capital

Otras operaciones

31 de diciembre de XX

• Memoria (Cuentas Anuales)– Aumenta el volumen de información a aportar– Sobre las políticas contables (en alquileres, beneficios a

empleados, combinaciones de negocios, propiedades de inversión, etc) y los métodos de valoración empleados

– Sobre partes vinculadas, definiendo el concepto de influencia significativa (no es control): incluye a gestores, familiares, etc.

– Sobre beneficios por acción, básico y diluido, que deben ser calculados

– Sobre segmentos de negocio, primario y secundario, ya sea por secciones operativas, por zona geográfica, etc. Se considera que existe un segmento si los ingresos, los resultados o los activos suponen al menos un 10% sobre las respectivas partidas totales y deben explicar al menos el 75% de todos los ingresos

• NIIF 1: PRIMERA APLICACIÓN DE LAS NIC/NIIF

– Informa sobre cómo abordar la transición a las NIC

– Requiere anticiparse un año (comparabilidad)

– Ajustes (activos y pasivos que dejen de serlo) van contra patrimonio

• OTRAS NIC

- NIC 8: SOBRE CAMBIOS DE ESTIMACIONES, ERRORES CONTABLES Y CAMBIOS DE POLÍTICAS CONTABLES

– Errores contables y cambios en políticas contables de años anteriores van contra reservas

– Cambios en estimaciones: van contra resultados– NIC 38: ACTIVOS INTANGIBLES

– Gastos de constitución, formación del personal, publicidad y lanzamiento, etc dejan de ser activos

– Gastos de ampliación netos de impuestos de capital minoran la cifra de capital ampliada

– Gastos de Investigación: no activables. Desarrollo: requisitos– Fondo de comercio: no se amortiza. Se somete a un test de

valor» Valor neto contable < Valor recuperable (que es el mayor

entre valor neto de venta vs valor FC– Leasings: inmov.material si se transfieren riesgos y ventajas

- NIC 16 y 40: INMOVILIZACIONES MATERIALES– Coste histórico vs fair value– Concepto de fair value– Concepto de unidad generadora de efectivo (UGE)– Activos para inversión: las plusvalías no realizadas van a resultados

(no distribuíbles)

– NIC 2 y 11: EXISTENCIAS– Desaparecen las provisiones por depreciación. Se netea su valor– Se admiten criterios FIFO y Coste medio ponderado. Se prohíbe el

LIFO (admitido en PGC)– Se pueden capitalizar gastos financieros si ciclo largo– Contratos de construcción: método del % de obra terminada, se

deben reconocer por su grado de avance, margen incluido, salvo que no pueda ser estimado con fiabilidad

– NIC 32 y 39: INVERSIONES FINANCIERAS– Clasificadas en

» “a vencimiento” con vencimiento fijo» “de negociación” si va a generar resultados a corto

plazo» “disponibles para su venta” se valoran por su valor

razonable» Participaciones en empresas

asociadas/dependientes se valoran por métodos de consolidación: puesta en equivalencia/integración global

– NIC 39: ACREEDORES y DEUDORES– Préstamos: Valoración por método de coste

amortizado– Las provisiones no se presentan en Balance. Se netea

el saldo de clientes

– NIC 20: SUBVENCIONES– Clasificadas en

» “relacionadas con activos”: se netea el activo subvencionado

» “a la explotación”: se netea el gasto subvencionado

– NIC 37: PROVISIONES PARA RIESGOS Y GASTOS– No se pueden registrar provisiones genéricas o

potenciales– Calcular el valor esperado, antes de impuestos y

teniendo en cuenta el efecto del tiempo y de posibles repercusiones con reembolsos de terceros

– INGRESOS Y GASTOS– Descuentos sobre compras / ventas: se registran como

menores compras/ventas– Resultados extraordinarios: desaparecen salvo

catástrofes naturales o similares– Resultados de ejercicios anteriores: contra reservas

– NIC 27, NIC 38 y NIIF 3: COMBINACIONES DE NEGOCIOS, FONDO DE COMERCIO DE CONSOLIDACIÓN

– No se amortiza. Hacer “impairment test” (pérdida de valor)

– Si es negativo se imputa a resultados– Obligación de consolidar todas las filiales sin excepción– Asociadas > 20% votos o influencia significativa: método

de participación– Dependientes > 50% integración global